RELIABLE ANALYSIS racheté par APPLUS+ GROUP

La famille fondatrice Vérité réorganise le capital de VAC en y faisant appel deux partenaires financiers, Ouest Croissance et Trocadéro CP. L'objectif était d'accompagner le déploiement national de VAC (nouvelles agences à Lyon, Nantes, Toulouse) et de professionnaliser sa stratégie environnementale (certifications ISO).

La transaction est motivée par l’objectif stratégique de consolider la position de leader d’Applus+ sur le marché nordique de l’inspection réglementaire des véhicules. En acquérant un opérateur suédois de premier plan, l'acquéreur étend considérablement sa présence régionale, en s'appuyant sur ses opérations établies au Danemark et en Finlande. La logique stratégique vise à tirer parti des avantages d’un marché entièrement libéralisé, caractérisé par des niveaux élevés de revenus récurrents et des flux de trésorerie stables...

Eurazeo PME a acquis une participation majoritaire dans Utac Ceram au sein d'une opération de LBO secondaire auprès de FCDE. L'opération a impliqué un investissement en capitaux propres de 80 millions d'euros de la part de l'acquéreur principal, tandis que l'actionnaire historique, FCDE, a réinvesti aux côtés du CCFA afin de maintenir des intérêts minoritaires. La transaction a été soutenue par un financement dette unitranche fourni par un spécialiste international de la dette privée...

La stratégie derrière cette acquisition se concentre sur l'expansion internationale et le développement technologique d'AGQ Labs. Malgré la volatilité des marchés mondiaux au moment de la clôture, le partenariat avec Portobello Capital représente une étape importante pour les fondateurs, apportant le soutien d'un investisseur institutionnel majeur à travers son premier fonds minoritaire. La justification stratégique consiste à tirer parti de l'infrastructure de laboratoire haut de gamme et de l'expertise sectorielle de la cible pour conquérir davantage de parts de marché sur le marché mondial des tests, inspections et certifications alimentaires et environnementaux (TIC)...

Le leader mondial des Cleantech a finalisé avec succès l'acquisition de 100 % du capital de la société cible, marquant une expansion significative de ses capacités de services techniques dans le sud-est des États-Unis. Cette transaction stratégique représente une étape définitive vers l’intégration d’une expertise localisée en matière d’air comprimé dans la division plus large de services et de support industriels du groupe. La justification stratégique de cette décision est centrée sur l’objectif de l’acquéreur d’élargir sa profondeur technique opérationnelle pour soutenir le déploiement prochain de systèmes GNR et hydrogène dans les régions agricoles à fort potentiel...

Astorg a conclu un accord définitif pour acquérir le contrôle majoritaire absolu de Normec auprès de Summit Partners et de l'équipe de direction de la société. Cette transaction marque un important rachat par emprunt secondaire, permettant à la cible de passer d'une phase de capital de croissance à une plateforme de capital-investissement de grande capitalisation. À la suite d'un processus concurrentiel géré par Jefferies, Astorg a réussi à obtenir l'exclusivité pour diriger la prochaine phase d'expansion internationale aux côtés d'une équipe de direction profondément réinvestie...

Un consortium dirigé par Cinven et Astorg a acquis le groupe LGC auprès de KKR. Une opération qui représente le premier investissement du septième fonds de Cinven. KKR, qui a acquis LGC en 2015 auprès de Bridgepoint, aurait obtenu un retour sur investissement multiplié par 3 après 15 acquisitions ciblées et une croissance organique accélérée. La justification stratégique de l’accord est de capitaliser sur les positions de leader de LGC dans les secteurs diversifiés et en croissance rapide de la génomique et de l’assurance qualité...

Kiloutou a fait l'acquisition de Locamodul afin de renforcer son pôle d'activité « Kiloutou Module ». Cette acquisition a permis au groupe d'intégrer une équipe technique spécialisée ainsi qu'un parc de constructions modulaires de haute qualité, principalement sur les marchés dynamiques de la Savoie et de la Haute-Savoie. L'opération s'inscrit dans l'ambition de Kiloutou de devenir un acteur majeur sur le marché de la construction modulaire, en concurrence avec des spécialistes tels qu'Algeco ou Loxam Module...

Boels a lancé une offre publique d'achat en espèces pour acquérir toutes les actions du groupe finlandais coté Cramo, dans le cadre d'une démarche stratégique visant à créer un leader européen avec un chiffre d'affaires combiné de 1,3 milliard d'euros et un réseau de plus de 750 dépôts. Cette opération consolide le « Top 3 » en Europe aux côtés de Loxam et United Rentals (via leurs succursales européennes).

Clayton Dubilier & Rice a signé un accord pour acquérir une participation minoritaire significative dans Socotec, reprenant les positions précédemment détenues par Five Arrows et BIP Investment Partners. Cette opération intervient aux côtés de l'actionnaire majoritaire existant, Cobepa, qui contrôle le groupe depuis 2013. La réorganisation du capital fait suite à une période de croissance internationale rapide, avec notamment la récente acquisition de la société américaine Vidaris, qui a permis à la cible d'établir une présence majeure sur le marché nord-américain du conseil en bâtiment...