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01/2024

CHAPSTICK racheté par SUAVE BRANDS COMPANY

ÉTATS-UNIS Distribution & Biens de Consommation / Biens de Consommation / Produits d'Hygiène & d'Entretien / Marques d'Hygiène & Beauté EV 500M - 1.5b USD

Contexte

Suave Brands Company, une société du portefeuille de Yellow Wood Partners, a acquis la marque ChapStick auprès de Haleon. Cette acquisition positionne ChapStick au sein d'une plateforme nord-américaine dédiée et indépendante dans le secteur de la beauté et des soins personnels, combinant sa franchise leader en soins des lèvres avec le réseau de distribution à grande échelle et les capacités opérationnelles de Suave. L'acquisition vise à créer des synergies en matière de distribution, de fonctions support et de marketing, tout en permettant à Suave Brands Company d'accroître son chiffre d'affaires annuel à environ 800 millions de dollars américains. Cette transaction illustre la stratégie de Yellow Wood, qui consiste à développer un nombre limité de plateformes de marques grand public par le biais d'acquisitions ciblées et d'un engagement opérationnel fort.

CHAPSTICK, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2023, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Distribution & Biens de Consommation (11.0x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Distribution & Biens de Consommation

Cible

ChapStick est une marque américaine emblématique de soins pour les lèvres qui a créé la catégorie des baumes à lèvres dans les années 1880 et qui est aujourd'hui la marque leader en volume sur ses marchés principaux. La marque est synonyme de sa catégorie de produits, avec une notoriété supérieure à 80 % et une forte présence en rayon dans les canaux de la grande distribution, des pharmacies, des supermarchés et du e-commerce. Détenue historiquement par Haleon (issue de la scission de GSK), ChapStick bénéficie d'un héritage de longue date, d'une forte récurrence d'achat et d'un vaste réseau de distribution en Amérique du Nord et sur certains marchés internationaux.

Valeur d'Entreprise

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Valeur des fonds propres

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Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

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EV / EBITDA

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EV / EBIT

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Données Financières (USD)

Année
Chiffre d'affaires
EBITDA
EBIT
2023
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2022
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Transactions similaires dans le secteur Distribution & Biens de Consommation

Liste des opérations M&A similaires (Date, Acquéreur, Cible, Pays, Secteur, Contexte de l'opération)
DateAcquéreurCiblePaysSecteurContexte de l'opération
03/2024STYLE CAPITALAUTRY INTERNATIONALITALIEConsumer Products

Style Capital a acquis une participation majoritaire de 50,2 % dans Autry International auprès du « Made in Italy Fund » (géré par Quadrivio & Pambianco) et de la famille fondatrice. La famille conserve une participation significative de 42%, tandis que Quadrivio réinvestit pour une participation minoritaire de 8% via son nouveau véhicule « Lifestyle Fund II ». L'opération marque une sortie très réussie pour les vendeurs, générant un rendement cash-on-cash 4x et un TRI de 75 % en moins de 3 ans...

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10/2023KERINGCREEDFRANCEConsumer Products

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Style Capital a acquis une participation de 80% au capital de Sœur auprès d'Experienced Capital (ECP) et des fondatrices de la marque. Cette opération constitue une sortie très réussie pour ECP, qui a réalisé un multiple de 6x sa mise initiale de 2016. Les sœurs Brion, fondatrices, conserveront une participation minoritaire de 20% et demeureront actives dans la gestion de l'entreprise aux côtés de la Directrice Générale, Freja Day. Le rationnel stratégique de l'opération est d'accélérer l'expansion internationale de Sœur, avec pour objectif de réaliser 50% de son chiffre d'affaires hors de France...

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La société mondiale de capital-investissement Advent International a acquis une participation majoritaire dans le groupe détenant les maisons de parfums de niche Parfums de Marly et Initio Parfums Privés. Le fondateur, Julien Sprecher, réinvestit aux côtés d'Advent. Le partenariat vise à accélérer l'expansion mondiale des marques, notamment en Asie et en Amérique, et à renforcer leur réseau de distribution omnicanal. Cette opération souligne l’intérêt croissant des investisseurs financiers pour les actifs de niche à forte croissance de la parfumerie...

05/2023SIPAREXSODIKARTFRANCEConsumer Products

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REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b USD

Fourchette de CA: 100M - 200M USD

Fourchette d'EBITDA: 10M - 30M USD

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de CHAPSTICK par SUAVE BRANDS COMPANY sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Cible : chapstick

Acquéreur: suave brands company