RIMOWA racheté par LVMH

LVMH a acquis Tiffany & Co. dans le cadre d'une transaction publique-privée stratégique et record, structurée via un accord de fusion définitif ayant abouti à une offre publique d'achat en numéraire approuvée par les actionnaires de Tiffany à l'issue d'une période intense de renégociation et de litiges juridiques transfrontaliers déclenchés par la pandémie de COVID-19 et les frictions tarifaires commerciales internationales. Dans l'accord contraignant final, LVMH a réussi à ajuster à la baisse le prix d'achat de 135,00 $ par action à 131,50 $ par action, sécurisant ainsi une économie d'argent de près de 430 millions de dollars pour le conglomérat français...

La transaction porte sur l'acquisition d'une participation majoritaire de 65 % dans AMF Snaps par Alpha Private Equity, marquant une entrée significative dans la chaîne d'approvisionnement de la mode de luxe. La structure de la transaction comprend un réinvestissement substantiel de 25 % par la famille fondatrice Faerber, en particulier Nicole Faerber et Carmen Toffanello, garantissant la continuité du leadership et l'alignement des intérêts. De plus, une participation de 10 % est détenue par un consortium d'investisseurs, dont Italglobal Partners...

Le G-III Apparel Group a acquis 100 % de Donna Karan International auprès de LVMH dans le cadre d'une opération corporative hautement significative et transformatrice. L'accord a été structuré via un accord de vente d'actions définitif, qui combinait des liquidités, des facilités de dette institutionnelle à effet de levier élevé et des mécanismes de financement du vendeur. Pour exécuter l'acquisition, G-III a obtenu des engagements de financement importants de la part de Barclays et de JPMorgan Chase...

L'acquisition de Roberto Cavalli par Clessidra SGR et ses co-investisseurs constitue une transaction significative dans l'industrie de la mode de luxe. L'opération est motivée par une logique stratégique visant à soutenir la croissance et le développement de Roberto Cavalli, en tirant parti des ressources et de l'expertise des acquéreurs pour étendre la présence mondiale de la marque et améliorer son efficacité opérationnelle. La transaction devrait avoir un impact positif sur le marché, dans la mesure où elle permettra à Roberto Cavalli de préserver son style unique et son identité de marque tout en bénéficiant de l'appui financier et managérial de ses nouveaux propriétaires...

L'entrée au capital de Blackstone au sein de la maison Versace scelle un partenariat stratégique majeur, destiné à accélérer la trajectoire de croissance et le déploiement de la marque sur le marché mondial du luxe. L'opération se traduit par l'acquisition d'une participation minoritaire de 20 % par Blackstone, assortie d'une option d'augmentation de sa quote-part à terme. Cet investissement témoigne d'une forte marque de confiance envers l'équipe de direction de Versace et sa feuille de route stratégique ; il doit doter la société des ressources financières et opérationnelles nécessaires pour concrétiser ses ambitions internationales...

Pomellato a été acquise par le groupe de luxe français PPR (rebaptisé Kering). PPR est émergé comme l'acquéreur vainqueur, battant une offre d'achat concurrente de la famille Damiani et de son partenaire de capital-investissement. Pour PPR, l'acquisition remplit un mandat stratégique critique : renforcer sa position dans le secteur du luxe tendre à forte croissance (joaillerie et montres), où elle détenait historiquement une empreinte relative limitée par rapport à ses rivaux, principalement ancrée par la maison de Boucheron...

LVMH a acquis auprès de la famille fondatrice une participation majoritaire dans la maison de luxe italienne Loro Piana. L'opération prévoit que LVMH rachète 80 % du capital, tandis que les frères Sergio et Pier Luigi Loro Piana conservent une participation minoritaire de 20 % et continuent de soutenir l'entreprise. L'opération conforte la position de LVMH sur le segment de l'ultra-luxe en intégrant une marque au savoir-faire unique dans les matières premières rares...

PAI Partners a conclu un accord visant à acquérir une participation majoritaire (78,39%) dans Marcolin auprès de la famille fondatrice Marcolin, des frères Della Valle et d’Antonio Abete, dans le cadre d’un LBO primaire. L’opération marque l’entrée d’un nouvel actionnaire de référence au capital du fabricant italien de lunettes tout en maintenant un alignement stratégique avec plusieurs actionnaires historiques, qui réinvestissent aux côtés de PAI via la holding d’acquisition...

Mayhoola for Investments a acquis la pleine propriété de Valentino Fashion Group (VFG) auprès de Red&Black Lux S.a.r.l., une société holding contrôlée par Permira Funds (80 %) et la famille Marzotto (20 %). La transaction porte spécifiquement sur la marque Valentino et la licence M Missoni. La structure de l'accord exclut la marque MCS-Marlboro Classics (qui reste avec Red&Black) et fait suite à la séparation antérieure d'Hugo Boss du groupe. L'acquisition a été entièrement financée en espèces sans recours à un financement bancaire, reflétant la solidité financière des investisseurs qatariens...

Eurazeo a acquis auprès de différents actionnaires une participation de 45 % dans Moncler, valorisant la société à 1,2 milliard d'euros. La prise de participation d'Eurazeo s'élève à 418 millions d'euros sur une valeur totale des fonds propres de 930 millions d'euros. Eurazeo a rejoint son fondateur et fonds de capital-investissement Carlyle au capital. L'objectif de l'investissement était d'accompagner la stratégie « Global Down Jacket », de professionnaliser la gouvernance et de préparer le groupe à une introduction en bourse internationale (qui a finalement eu lieu en 2013)...