METHAL racheté par ARCOLE / BENALU-LEGRAS
Contexte
Cette opération correspond au carve-out des activités françaises de traitement thermique de Bodycote, groupe coté britannique, dans le cadre d’une stratégie de recentrage sur ses activités principales. L’opération consiste en la cession de dix sites industriels français, regroupés sous une nouvelle entité baptisée Methal, à une structure d’investissement associant le fonds Arcole, qui détient la majorité du capital, et le groupe industriel Benalu-Legras, qui prend une participation minoritaire stratégique. Cette combinaison associe capital financier et expertise industrielle afin de soutenir la création d’un nouvel acteur indépendant du traitement thermique en France. Le périmètre acquis comprend l’ensemble des actifs industriels des dix sites, les équipements de production, les équipes opérationnelles ainsi que le portefeuille clients associé. L’objectif est d’assurer une continuité opérationnelle complète sans rupture pour les clients ni pour les salariés, avec un maintien des contrats, des organisations locales et des standards de service existants. Le deal s’inscrit dans une logique visant à sécuriser la continuité d’une activité stratégique tout en permettant son repositionnement sous une nouvelle gouvernance.
METHAL, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2024, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau LOGIN que la moyenne actuellement observée dans le secteur Industrie & Production (11.6x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Industrie & Production
Cible
Methal est un groupe industriel français spécialisé dans le traitement thermique des métaux, issu du carve-out de dix sites industriels français auparavant exploités par Bodycote, acteur international du traitement thermique. Le groupe constitue désormais une plateforme industrielle indépendante opérant sur un réseau de dix sites répartis sur le territoire français, couvrant notamment Amiens, Beaugency, Billy-Berclau, Condé-sur-Noireau, Lagny-sur-Marne et d’autres implantations régionales stratégiques. L’activité de Methal repose sur la transformation des propriétés mécaniques des pièces métalliques par des procédés de traitement thermique et de traitement de surface, incluant notamment le traitement sous vide, la nitruration, la trempe et l’induction. Ces procédés permettent d’améliorer la résistance, la durabilité et la performance des composants utilisés dans des environnements industriels exigeants. Le groupe sert une base de clients très diversifiée, estimée à plus de 2 500 clients, opérant dans des secteurs variés tels que l’industrie automobile, les équipements industriels, l’aéronautique, la défense, le médical ainsi que les biens de consommation. Cette diversification sectorielle contribue à réduire la dépendance à un seul cycle industriel, même si l’automobile reste un débouché important.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (EUR)
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| Date | Acquéreur | Cible | Pays | Secteur | Contexte de l'opération |
|---|---|---|---|---|---|
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REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 10M - 30M EUR
Fourchette de CA: 25M - 50M EUR
Fourchette d'EBITDA: 5M - 25M EUR
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de METHAL par ARCOLE / BENALU-LEGRAS sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.
Cible : methal
Acquéreur: arcole / benalu-legras