HOJEIJ BRANDED FOODS racheté par LAGARDERE TRAVEL RETAIL
Contexte
Lagardère Travel Retail a finalisé l’acquisition de Hojeij Branded Foods (HBF) et de sa filiale Vino Volo, un acteur majeur de la restauration aéroportuaire en Amérique du Nord. Cette opération s’inscrit dans la stratégie de renforcement du groupe sur le segment du foodservice dans les aéroports nord-américains, un marché en croissance porté par l’augmentation du trafic passagers et la montée en gamme des offres de restauration en concession. L’intégration de HBF permet la création d’un acteur de premier plan dans la restauration aéroportuaire en Amérique du Nord, combinant les activités existantes de Lagardère Travel Retail avec celles de la cible. L’ensemble forme une division foodservice élargie opérant dans de nombreux aéroports et regroupant un large portefeuille de concepts et de marques. L’opération permet également de générer des synergies commerciales et opérationnelles, notamment via l’optimisation des achats, la mutualisation des fonctions support, l’amélioration de l’efficacité opérationnelle et le déploiement élargi des concepts de restauration existants et propriétaires sur de nouveaux sites aéroportuaires. Enfin, cette acquisition renforce significativement la position de Lagardère Travel Retail comme acteur majeur de la restauration dans les environnements de travel retail en Amérique du Nord, avec un chiffre d'affaires total estimé à +$1.1Md.
HOJEIJ BRANDED FOODS, qui a affiché une marge d'EBITDA de 15.1% en 2018, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de 8.9x, ce qui représente une décote par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Distribution & Biens de Consommation (11.0x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Distribution & Biens de Consommation
Cible
Hojeij Branded Foods (HBF) est un opérateur américain spécialisé dans la restauration aéroportuaire (foodservice travel retail) en Amérique du Nord. L’entreprise développe et exploite +120 restaurants implantés près de 40 aéroports aux États-Unis, en combinant des concepts de restauration rapide, fast casual et restauration à table, sous marques propres ou sous licences de marques partenaires. Son modèle économique repose sur l’exploitation de points de vente en concession dans des zones aéroportuaires à fort trafic, générant des revenus liés à la consommation des voyageurs. HBF s’appuie sur un portefeuille diversifié de concepts culinaires et de partenariats avec des enseignes reconnues, ainsi que sur ses propres marques développées en interne, afin de proposer des expériences de restauration adaptées aux flux et aux attentes des passagers. L’entreprise dispose d’un réseau étendu de restaurants dans de nombreux aéroports nord-américains et bénéficie de contrats de concession de long terme, assurant une visibilité opérationnelle importante.
Valeur d'Entreprise
FREE VIEW330M USD
Valeur des fonds propres
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Multiples
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EV / Chiffre d'Affaires
1.3x
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EV / EBITDA
8.9x
EV / EBIT
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Données Financières (USD)
FREE VIEWTransactions similaires dans le secteur Distribution & Biens de Consommation
| Date | Acquéreur | Cible | Pays | Secteur | Contexte de l'opération |
|---|---|---|---|---|---|
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REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 300M - 700M USD
Fourchette de CA: 150M - 250M USD
Fourchette d'EBITDA: 25M - 50M USD
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de HOJEIJ BRANDED FOODS par LAGARDERE TRAVEL RETAIL sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
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Acquéreur: lagardere travel retail