À quelle valeur d'entreprise RHÖN-KLINIKUM a-t-il été racheté en 2020 ?

Lors de l'acquisition de RHÖN-KLINIKUM par ASKLEPIOS KLINIKEN en 2020, l'entreprise a été valorisée à un multiple de chiffre d'affaires estimé à below 5x. La valeur d'entreprise de la transaction est estimée dans la fourchette de 500M - 1.5b EUR. En vous inscrivant gratuitement, vous accédez aux détails complets et exacts de la transaction, y compris la valeur d'entreprise, le chiffre d'affaires et l'EBITDA. De plus, notre base de données montre que le secteur Santé & Pharmacie affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 14.8x, offrant une référence précieuse pour cette transaction.

Quel était le multiple VE/EBITDA de RHÖN-KLINIKUM lors de son rachat par ASKLEPIOS KLINIKEN ?

Le multiple VE/EBITDA estimé pour RHÖN-KLINIKUM est dans la fourchette de 5x - 12x. À titre de comparaison, le secteur Santé & Pharmacie affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 14.8x. Rejoignez gratuitement notre communauté pour accéder à toutes les données de valorisation et aux tendances du secteur.

Quand RHÖN-KLINIKUM a-t-il été racheté par ASKLEPIOS KLINIKEN ?

RHÖN-KLINIKUM a été racheté par ASKLEPIOS KLINIKEN en 2020.

Quel était le chiffre d'affaires de RHÖN-KLINIKUM au moment de l'opération ?

Le chiffre d'affaires de RHÖN-KLINIKUM au moment de l'opération est estimé dans la fourchette de 1b - 3b EUR. Inscrivez-vous gratuitement pour accéder au rapport de transaction complet et aux multiples de valorisation exacts.

Quel était l'EBITDA de RHÖN-KLINIKUM lors de l'acquisition ?

L'EBITDA de RHÖN-KLINIKUM est estimé dans la fourchette de 50M - 100M EUR. Rejoignez notre communauté gratuitement pour accéder aux données de transaction complètes et exactes.

Qu'est-ce que la Valeur d'Entreprise (VE) ?

La Valeur d'Entreprise (VE) est une mesure de la valeur totale d'une entreprise, souvent utilisée comme alternative plus complète à la capitalisation boursière. La VE inclut dans son calcul la capitalisation boursière d'une entreprise mais aussi la dette à court et long terme ainsi que toute la trésorerie au bilan de l'entreprise.

Qu'est-ce que le multiple VE/EBITDA et pourquoi est-il utilisé ?

Le multiple VE/EBITDA est un ratio financier qui compare la Valeur d'Entreprise (VE) d'une société à son Excédent Brut d'Exploitation (EBITDA). Il est largement utilisé dans le M&A et la valorisation car il permet de comparer des entreprises ayant des structures de capital différentes et donne une vue claire de la rentabilité opérationnelle.

D'où proviennent les données de l'acquisition de RHÖN-KLINIKUM et sont-elles fiables ?

Les données Mynth sont fournies par une communauté professionnelle d'experts du M&A et du Private Equity. Chaque transaction, y compris l'opération RHÖN-KLINIKUM, est systématiquement vérifiée par notre équipe à l'aide de documents de transaction privés et de sources officielles. Vous pouvez également trouver le communiqué de presse officiel de cette transaction ici : https://www.asklepios.com/konzern/unternehmen/aktuelles/meldungen/meldung/20200228-joint-venture-asklepios-rhoen-klinikum-gruender

← BASE DE DONNÉES

Accueil Base de données Santé & PharmacieRHÖN-KLINIKUM

06/2020

RHÖN-KLINIKUM racheté par ASKLEPIOS KLINIKEN

ALLEMAGNE Santé & Pharmacie / Établissements & Professionnels de Santé / Établissements de Santé / Cliniques / Hôpitaux EV 500M - 1.5b EUR

Contexte

Asklepios et le fondateur de RHÖN, Eugen Münch (avec Ingeborg Münch et HCM SE) ont convenu de regrouper leurs participations combinées dans RHÖN – représentant près de 50 % du capital – dans une coentreprise nouvellement créée. Aux termes de l'accord, la famille Münch a apporté environ 7,6 % des actions RHÖN directement dans la coentreprise et a vendu environ 12,4 % des actions RHÖN à Asklepios, qui les a apportées avec sa participation existante dans RHÖN dans la coentreprise. Simultanément, Asklepios a annoncé une offre publique d'achat volontaire pour toutes les actions RHÖN restantes en circulation au prix de 18,00 € par action en espèces, sous réserve uniquement de l'autorisation antitrust et sans seuil minimum d'acceptation. Les actions acquises dans le cadre de l'offre publique d'achat seront également apportées à la coentreprise, qui devrait détenir au moins environ 49 % du capital social de RHÖN après la clôture. RHÖN restera une société indépendante après la transaction. La justification stratégique consiste à combiner l'expertise opérationnelle et l'envergure d'Asklepios avec le modèle de campus et la plateforme hospitalière universitaire de RHÖN, ouvrant ainsi la voie à la médecine en réseau, à l'innovation numérique et à de nouveaux modèles de soins intégrés dans toute l'Allemagne.

RHÖN-KLINIKUM, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2020, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Santé & Pharmacie (14.8x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Santé & Pharmacie

Cible

RHÖN-KLINIKUM AG est un groupe hospitalier privé allemand de premier plan. Le groupe exploite des établissements de soins de santé à travers l'Allemagne, avec une position stratégique distincte bâtie autour de son concept innovant de "Campus" — un modèle pionnier pour des services de soins de santé intégrés et numériquement connectés qui rassemblent plusieurs disciplines de soins sous un même toit. L'actif le plus significatif du groupe est l'Universitätsklinikum Gießen-Marburg (UKGM), l'un des complexes hospitaliers universitaires les plus importants de l'Allemagne en termes de recherche médicale et d'enseignement académique. Le groupe a été un moteur clé de la modernisation et de l'ouverture du marché hospitalier allemand au cours des décennies récentes.

Valeur d'Entreprise

Valeur des fonds propres

Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

EV / EBITDA

EV / EBIT

Données Financières (EUR)

Année

Chiffre d'affaires

EBITDA

EBIT

2020

2019

Transactions similaires dans le secteur Santé & Pharmacie

Liste des opérations M&A similaires (Date, Acquéreur, Cible, Pays, Secteur, Contexte de l'opération)
Date	Acquéreur	Cible	Pays	Secteur	Contexte de l'opération
07/2020	ORPEA	BRINDLEY HEALTHCARE	IRLANDE	Health Providers	Orpea a acquis 50 % de Brindley Healthcare, quatrième opérateur irlandais de maisons de retraite, et a simultanément négocié une option d'achat lui permettant d'acquérir les 50 % restants et d'en devenir la pleine propriété d'ici 2022...
07/2020	BIOGROUP	LABORIZON	FRANCE	Health Providers	Biogroup a acquis Laborizon. Cette opération stratégique a permis à Biogroup d'élargir sa présence dans l'ouest de la France (Bretagne, Normandie, Centre Val de Loire) et de renforcer sa position de leader français aux côtés de Cerba...
03/2020	ORPEA	TLC GROUP	IRLANDE	Health Providers	Orpea Groupe a acquis 100 % de TLC Group auprès de son fondateur, marquant ainsi l'entrée du géant français des maisons de retraite sur le marché irlandais. L'opération s'inscrit dans la démarche bien établie d'Orpea consistant à pénétrer de nouveaux marchés européens par l'acquisition de plateformes locales bien gérées et de haute qualité, avec de forts taux d'occupation et une réputation établie, plutôt que par le développement de nouvelles installations...
02/2020	VIVALTO VIE	SOLIMAR	ESPAGNE	Health Providers	Vivalto Vie acquiert 100 % de Solimar, exploitant d'EHPAD basé à Valence, marquant ainsi la première expansion internationale du groupe hors de France. La transaction a été réalisée simultanément avec la clôture du LBO de Vivalto Vie mené par Amundi PEF et représente le premier élément constitutif de la plateforme espagnole du groupe, qui vise un pipeline d'environ 1 000 lits supplémentaires grâce à une combinaison d'acquisitions supplémentaires et de nouveaux projets de développement...
02/2020	AMUNDI PRIVATE EQUITY / SOCIETE GENERALE CAPITAL PARTENAIRES	VIVALTO VIE	FRANCE	Health Providers	Amundi PEF a acquis une participation minoritaire mais majoritaire dans Vivalto Vie auprès d'Azulis Capital, qui était le premier actionnaire du groupe depuis 2015 avec environ 35% du capital. Le processus de vente a été confié à Natixis Partners et Azulis Capital est sorti à un multiple supérieur à 3x son investissement initial...
02/2020	CLARIANE	INICEA	FRANCE	Health Providers	Clariane (alors dénommé Korian) a finalisé l'acquisition définitive d'Inicea, un groupe de soins psychiatriques de premier plan, auprès d'Antin Infrastructure Partners. Cette opération stratégique permet au géant européen du soin et de l'accompagnement des personnes fragiles de se hisser directement dans le top 3 des acteurs de la psychiatrie privée en France...
01/2020	ARDIAN	SANTE CIE	FRANCE	Health Providers	Ardian a acquis une participation majoritaire au capital de Sante Cie auprès de HLD et UI Gestion, qui contrôlaient la société depuis 2015. HLD et UI Gestion ont tous deux réinvesti un montant significatif aux côtés d'Ardian et de l'équipe de direction afin de soutenir la prochaine phase de croissance...
01/2020	VIVALTO SANTÉ	MATHILDE MÉDICAL DÉVELOPPEMENT	FRANCE	Health Providers	Vivalto Santé a acquis Mathilde Médical Développement, ajoutant quatre établissements — deux cliniques et deux centres de radiothérapie — à son empreinte normande existante. Cette acquisition complète la présence existante de Vivalto Santé dans la région à travers la Clinique de l'Europe à Rouen et l'Hôpital Pasteur d'Evreux...
12/2019	CIRCLE HEALTH	BMI HEALTHCARE	ROYAUME-UNI	Health Providers	: Circle Health Holdings a acquis 100 % de GHG Healthcare Holdings Limited, la société mère indirecte de BMI Healthcare, créant ainsi un groupe hospitalier privé combiné exploitant 55 hôpitaux et cliniques à travers le Royaume-Uni...
07/2019	I SQUARED CAPITAL / UI INVESTISSEMENT / BNP PARIBAS DEVELOPPEMENT	DOMIDEP	FRANCE	Health Providers	I-Squared Capital a conclu un accord engageant en vue d'acquérir une participation majoritaire au capital de Domidep auprès de son fondateur et d'un consortium d'investisseurs financiers minoritaires (UI Gestion, BNP Paribas Developpement, Bpifrance et Carvest)...

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b EUR

Fourchette de CA: 1b - 3b EUR

Fourchette d'EBITDA: 50M - 100M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de RHÖN-KLINIKUM par ASKLEPIOS KLINIKEN sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Communiqué de presse : voir le communiqué

Acquéreur: asklepios kliniken