IKKS GROUP racheté par LBO FRANCE

Carlyle a acquis une participation de 100 % au capital de Golden Goose auprès d'Ergon Capital Partners et d'investisseurs minoritaires. La valeur d'entreprise représente une sortie massive pour Ergon, qui avait acquis l'entreprise moins de 2 ans auparavant (mai 2015) pour une valeur d'entreprise de 100 millions d'euros. L'augmentation rapide de la valorisation a été générée par la croissance explosive du marché des baskets. Carlyle a devancé une longue liste de candidats, notamment BC Partners, Permira et le fonds qatari Mayhoola...

3i Group, société de capital-investissement cotée à Londres, a conclu un accord pour investir 150 millions d'euros dans Ponroy Santé (désormais Havea) afin d'acquérir une participation majoritaire dans la plateforme française de santé naturelle et de produits de santé grand public. Cathay Capital Partners prend également une participation minoritaire. L'opération est structurée comme un rachat par endettement (LBO), dans lequel 3i devient actionnaire majoritaire tandis que l'actionnaire fondateur Arnaud Ponroy et le PDG Fabrice Cahierc conservent des participations significatives, assurant ainsi la continuité de la direction et l'alignement des intérêts entrepreneuriaux...

Montefiore Investment a acquis une participation de 51% dans la maison de couture Isabel Marant. Isabel Marant et ses associées de longue date, Sophie Duruflé et Nathalie Chemouny, conserveront les 49% restants du capital, assurant ainsi une continuité créative et opérationnelle. Ce « partenariat capitaliste » marque la fin de l’ère du pur autofinancement de la marque et le début d’une phase de croissance institutionnelle structurée. La logique stratégique est axée sur l'accélération du développement international et la diversification de l'écosystème produit de la marque dans des catégories très rentables telles que les accessoires, la maroquinerie (sacs à main) et la mode masculine...

Le rachat des actifs de Heller Joustra par Maped, réalisé pour un montant d'un million et demi d'euros devant le tribunal de commerce d'Argentan à la suite d'une procédure de redressement judiciaire ouverte en février 2016, répond à une logique de diversification sectorielle visant à lisser la saisonnalité des fournitures scolaires par l'intégration de la catégorie complémentaire des loisirs créatifs. Cette opération intervient après une dégradation de la structure financière de la PME normande, dont l'endettement cumulé avait atteint le niveau du chiffre d'affaires en raison de tensions de trésorerie critiques et de goulets d'étranglement logistiques sur les pièces importées sous l'ancienne gouvernance du fonds New York Finance Innovation...

Ergon Capital Partners III a acquis une participation majoritaire dans Golden Goose srl auprès de Dgpa sgr, Riello Investimenti et des fondateurs. Golden Goose est une marque de luxe italienne à croissance rapide, réputée pour ses vêtements décontractés haut de gamme et ses baskets emblématiques. La transaction fait suite à des mois de spéculations et marque un jalon significatif dans l'expansion de la marque.

Catterton Partners (maintenant L Catterton) a finalisé avec succès l'acquisition d'une participation minoritaire significative dans le capital social de l'organisation cible. Cette opération stratégique marque la première entrée de l'acquéreur sur le marché industriel italien, ciblant spécifiquement le secteur de la fabrication de cosmétiques à haute expertise. La justification stratégique de cette décision repose sur l'objectif du groupe d'accélérer le développement international de la cible, en mettant l'accent principalement sur l'expansion des opérations aux États-Unis et en Chine...

Eurazeo a annoncé un investissement de 285 millions d'euros pour prendre 10 % du capital de Desigual, marque mondiale de vêtements. Cette opération s'inscrit dans la stratégie d'Eurazeo visant à élargir son portefeuille d'entreprises de biens de consommation et à soutenir la croissance de l'activité internationale de Desigual. En apportant à la marque espagnole les moyens financiers et le soutien stratégique nécessaires pour poursuivre ses plans d'expansion, cette transaction permet également à Eurazeo de se positionner dans l'industrie de la mode...

Eurazeo a finalisé l'acquisition d'une participation majoritaire de 83,5 % dans Asmodee auprès du fonds de capital-investissement Montefiore Investment. La transaction fait suite à un accord stratégique annoncé fin 2013 et a reçu l'autorisation réglementaire des autorités européennes de la concurrence. L’acquisition est structurée pour soutenir la transition de l’entreprise, passant de leader national à un acteur mondial dans l’industrie des jeux de société...

Le rachat de Helix par Maped répond à une logique de consolidation sectorielle et d'arbitrage géographique visant à capter les flux commerciaux du Commonwealth, zones historiques d'influence britannique jusqu'alors inaccessibles aux réseaux de l'acquéreur français. Cette opération permet à Maped d’intégrer un portefeuille de marques patrimoniales à forte récurrence d'achat, tout en optimisant l'outil industriel global par le transfert de la production de Helix vers ses propres usines à bas coûts et à forte capacité de scale...

Montefiore Investment a acquis une participation majoritaire de 60 % dans le groupe Asmodee auprès de ses fondateurs et de l'investisseur minoritaire Naxicap. Cette transaction marque le premier investissement du deuxième fonds de Montefiore (120 M€) et a été structurée pour accompagner les ambitions internationales du fondateur. La justification stratégique de l'accord reposait sur la « résilience du jeu traditionnel » face au divertissement numérique...