GRUPO RESTAURACIÓN LATERAL
Acquis par
BLUEGEM CAPITAL PARTNERS
GRUPO RESTAURACIÓN LATERAL racheté par BLUEGEM CAPITAL PARTNERS
Contexte
BlueGem Capital Partners a acquis une participation majoritaire dans Lateral afin d'accompagner la nouvelle phase de développement du groupe à l'échelle nationale. L'opération marque la transition d'une entreprise dirigée par ses fondateurs vers une plateforme adossée à un fonds de capital-investissement, ciblant spécifiquement le segment à forte croissance des tapas haut de gamme en Espagne. Le rationnel stratégique reposait sur la capitalisation de la forte notoriété de la marque Lateral et de la solidité de ses indicateurs économiques unitaires pour réaliser un déploiement national. L'investissement de BlueGem visait à soutenir l'équipe de direction en place dans le déploiement du concept au-delà de son bastion madrilène vers d'autres grandes villes espagnoles. En apportant des capitaux institutionnels et un accompagnement stratégique, BlueGem avait pour objectif de professionnaliser la stratégie d'expansion du groupe, tout en préservant l'identité artistique et *lifestyle* qui caractérise la marque Lateral. L'équipe d'Oaklins en Espagne est intervenue en tant que conseil financier exclusif des cédants dans le cadre de cette opération.
GRUPO RESTAURACIÓN LATERAL, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2017, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur Distribution & Biens de Consommation (11.3x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Distribution & Biens de Consommation
Cible
Lateral est un groupe de restauration espagnol de premier plan, spécialisé dans le segment haut de gamme des tapas « fast-casual ». Fondée en 1997, l'enseigne s'est imposée en vingt ans comme une destination « lifestyle », alliant recettes traditionnelles espagnoles et innovations culinaires modernes. En 2017, le groupe exploitait 7 restaurants, dont 6 situés dans des artères emblématiques à forte fréquentation à Madrid et 1 à Barcelone. Lateral se différencie par un concept unique qui allie une gastronomie de haute qualité, un design intérieur sophistiqué et son association avec le monde de l'art. Sa proposition de valeur repose sur l'offre d'une expérience haut de gamme présentant un excellent rapport qualité-prix, s'appuyant sur des produits de premier choix dans une atmosphère élégante et cosmopolite qui séduit une clientèle urbaine fidèle.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (EUR)
Autres opérations avec GRUPO RESTAURACIÓN LATERAL
REFERENCES
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Communiqué de presse : voir le communiqué
Cible : grupo restauración lateral
Acquéreur: bluegem capital partners