VEINCENTRE racheté par CBPE CAPITAL
Contexte
CBPE Capital a finalisé un investissement majoritaire dans Veincentre, acquérant la participation précédemment détenue par Palatine Private Equity aux côtés des fondateurs de la société. Cette transaction marque un LBO secondaire pour le groupe de cliniques spécialisées, qui a connu une croissance significative sous la direction de Palatine pendant trois ans, avec notamment une expansion de 7 à 22 cliniques. L'accord a été structuré pour soutenir l'équipe de direction actuelle, dirigée par le PDG Maurice McLoughlin, dans la prochaine phase de leur stratégie d'expansion nationale. La justification de l'acquisition trouve son origine dans la forte demande de services vasculaires ambulatoires spécialisés au Royaume-Uni et dans le modèle clinique éprouvé et évolutif de Veincentre. CBPE a l'intention de tirer parti de sa vaste expérience dans les soins de santé multi-sites pour accroître encore la densité des cliniques du groupe à travers le Royaume-Uni. L'opération a été soutenue par un conseil en matière de dette de FRP Advisory et une due diligence commerciale de Candesic.
VEINCENTRE, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2022, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur Santé & Pharmacie (14.8x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Santé & Pharmacie
Cible
Veincentre est le principal fournisseur spécialisé au Royaume-Uni de traitements mini-invasifs de l'insuffisance veineuse, se concentrant principalement sur le traitement des varices et des ulcères veineux. La société exploite un modèle commercial à haute efficacité centré sur des procédures ambulatoires réalisées sous anesthésie locale, permettant aux patients de subir des traitements vasculaires complexes avec des temps de récupération rapides. Sa proposition de valeur repose sur l'excellence clinique, en faisant appel à une équipe dédiée de chirurgiens vasculaires consultants et de radiologues interventionnels pour fournir des soins spécialisés à travers un réseau national de cliniques en pleine croissance. La stratégie de Veincentre se concentre sur l'amélioration de l'accès des patients à des services vasculaires de haute qualité qui sont souvent mal desservis par les systèmes de santé traditionnels. En se concentrant exclusivement sur les troubles du reflux veineux, le groupe bénéficie d'une expertise opérationnelle significative et d'un taux de satisfaction élevé des patients. La société dessert un vaste marché potentiel, car les affections veineuses affectent des millions de personnes au Royaume-Uni, et elle continue d'étendre sa présence géographique pour maintenir sa position de premier groupe clinique veineux dédié dans le pays.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (GBP)
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REFERENCES
Fourchette d'EBITDA: 5M - 25M GBP
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Communiqué de presse : voir le communiqué
Cible : veincentre
Acquéreur: cbpe capital