OLDE THOMPSON racheté par OLAM FOOD INGREDIENTS (OFI)
Contexte
Olam Food Ingredients a finalisé l'acquisition du fabricant américain d'épices Olde Thompson. Cette acquisition repose sur des synergies transformatrices : l'approvisionnement direct à la ferme et la chaîne d'approvisionnement durable d'OFI en épices s'allient au savoir-faire d'Olde Thompson en matière d'assemblage et à sa connaissance approfondie de la clientèle, permettant ainsi de proposer une gamme complète d'arômes naturels face à la forte demande de produits de base traçables. Cette opération s'inscrit dans le contexte de la reconstitution des stocks alimentaires post-pandémie et de l'accélération du développement des produits à étiquetage clair. Les objectifs post-acquisition comprennent l'élargissement de l'offre, la co-création de valeur pour le commerce de détail et l'amélioration de l'EBITDA grâce à une chaîne d'approvisionnement optimisée.
OLDE THOMPSON, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2021, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Agroalimentaire (10.9x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Agroalimentaire
Cible
Olde Thompson, l'un des principaux fabricants américains d'épices et d'assaisonnements en marque de distributeur, est spécialisée dans les solutions de mélange, de mouture et de conditionnement pour les marques de la grande distribution à la recherche de saveurs audacieuses et authentiques. L'entreprise produit une gamme complète de mélanges d'épices, d'herbes, de poivres, de sels et de formulations sur mesure, en s'appuyant sur des installations de pointe pour fournir des produits naturels et traçables destinés aux produits de base du quotidien. Fortement implantée dans la chaîne d'approvisionnement des biens de consommation, elle s'adresse aux principaux distributeurs alimentaires exigeant régularité et innovation en matière d'assaisonnements de longue conservation. Son modèle économique se concentre sur la personnalisation de bout en bout, de l'approvisionnement au conditionnement final, afin d'optimiser la rotation des produits en rayon. Sur le plan stratégique, l'entreprise met l'accent sur la traçabilité et la durabilité pour répondre aux exigences du "clean label", favorisant ainsi la fidélisation de la clientèle dans un contexte de tendance aux épices haut de gamme.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (USD)
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REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b USD
Fourchette d'EBITDA: 50M - 100M USD
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Cible : olde thompson