BLACKSTONE prend le contrôle de SKROUTZ

Pour la première fois depuis son rachat en 2008, Colibri – Promesse de Fleurs ouvre son capital à un investisseur institutionnel. Nord Capital Partenaires prend une participation minoritaire en rachetant les investisseurs individuels historiques (amis et famille) qui ont soutenu le Président il y a 18 ans. Griot conserve le contrôle majoritaire du groupe. La justification stratégique de l'accord est d'assainir le tableau des plafonds et de fournir un tremplin pour un ambitieux plan d'expansion internationale en Europe du Nord et de l'Est (y compris aux Pays-Bas, au Portugal et en Finlande). L'opération comprend un refinancement de la dette bancaire existante mais n'intègre aucun nouveau levier (modèle LBO à effet de levier nul), garantissant que tous les flux de trésorerie futurs pourront être réinvestis dans la logistique, le marketing numérique et l'ouverture d'entrepôts internationaux.

Elevation Capital Partners a investi 4 millions d'euros dans Ocellus à travers son véhicule Elevation Growth, marquant la toute première ouverture du capital d'Ocellus à un investisseur externe. La levée de fonds a été gérée par l'agent de placement Talaria Capital. Les recettes serviront à accélérer le développement d'Ocellus Games, permettant au groupe de réaliser en deux à trois ans ce qu'il aurait pu autofinancer en cinq à six ans. La feuille de route à court terme comprend le lancement d'un premier jeu de cartes à collectionner (TCG) d'ici deux ans et le développement d'une démo pour un jeu d'action-aventure à plus gros budget d'ici un an, ainsi que l'expansion continue des services Ocellus dans des offres adjacentes, notamment la gestion de projet, le prototypage de jeux, l'intégration audio, les effets sonores et la production cinématographique.

Future PLC a acquis SheerLuxe. L'acquisition est hautement stratégique : elle apporte à Future un modèle « Google-Zéro » – un modèle résilient à la volatilité des algorithmes de recherche – et une expertise approfondie dans le commerce social et le podcasting. L'équipe de direction actuelle restera pour réaliser un ambitieux plan de croissance à deux chiffres.

Siparex Midcap a acquis une participation majoritaire au capital de 123 Elec auprès de B&Capital. Cette transaction marque la sortie de B&Capital après une période de détention de cinq ans, au cours de laquelle le groupe a doublé son chiffre d'affaires de 43 M€ à plus de 90 M€ et a réalisé un multiple de 2,5x sur son investissement. L'équipe de management a significativement réinvesti aux côtés de Siparex et d'un pool de partenaires financiers incluant BNP Paribas Développement. L'opération, soutenue par une dette d'acquisition arrangée par la Caisse d'Epargne, vise à accélérer le leadership digital de 123 Elec et à diversifier son offre de produits vers les équipements de la transition énergétique.

Bending Spoons a conclu un accord définitif pour acquérir toutes les actions en circulation de l'organisation cible, une décision qui fera passer l'entité d'une société publique cotée au NYSE à une filiale privée. La justification stratégique de la transaction est ancrée dans l’objectif de l’acquéreur d’accélérer l’innovation au sein de l’économie de l’expérience en appliquant ses ressources d’ingénierie avancées et son expertise en IA à la plateforme de billetterie établie de la cible. Les initiatives prévues incluent l'introduction d'une fonctionnalité de messagerie dédiée pour améliorer l'interaction avec la communauté, la mise en œuvre d'outils basés sur l'IA pour simplifier la création d'événements pour les organisateurs et l'amélioration de la capacité de recherche de la plateforme pour les participants. En outre, l'acquéreur a l'intention d'explorer le développement d'un système sécurisé pour le marché secondaire des billets afin de résoudre les frictions existantes dans l'industrie. Cette acquisition représente une expansion significative du portefeuille de l'acquéreur dans le secteur de l'expérience en direct, en tirant parti de ses solides capacités de financement et de son expérience éprouvée en matière de revitalisation de marques numériques emblématiques. Le partenariat vise à consolider le rôle de la plateforme en tant que leader mondial des connexions sociales en direct dans un avenir prévisible.

Sparring Capital a acquis une participation majoritaire dans Elec 44 pour faciliter une transition de gestion alors que les fondateurs cherchaient à se retirer des opérations. La transaction implique le recrutement d'un nouveau PDG pour diriger la prochaine phase de croissance. Sparring a investi un ticket entre 10 et 15 millions d'euros (mix actions et obligations). Les fondateurs ont réinvesti aux côtés du fonds. Un montage de dette senior complète le financement avec un effet de levier d'environ 3x l'EBITDA.

Cette transaction est une acquisition stratégique d'entreprise dans le cadre de laquelle Stingray conclut un accord définitif pour acquérir la totalité de TuneIn. L'opération est financée au moyen d'un nouveau prêt à terme dédié, garanti par la facilité de crédit renouvelée de l'acquéreur, comportant un paiement structuré qui comprend un paiement de clôture initial et un complément de prix ultérieur basé sur la performance. La principale raison stratégique à l'origine de cette consolidation est d'étendre considérablement la présence mondiale de Stingray dans le domaine audio numérique et d'accélérer rapidement sa croissance dans le secteur des services de diffusion en continu. De plus, en intégrant directement la plateforme publicitaire complète de TuneIn et sa base massive d'auditeurs actifs, l'entité combinée renforcera considérablement ses offres de publicité audio, vidéo et display ciblées, créant ainsi un leader mondial de l'audio hautement évolutif.

Claranova a finalisé la vente de sa division photo personnalisée, PlanetArt, à un consortium dirigé par General Atlantic Credit et l'équipe de direction de la division. L'opération constitue un impératif stratégique pour Claranova afin de désendetter son bilan et de s'orienter vers un modèle logiciel « pure-player ». Le produit permet à Claranova de refinancer sa dette restante et de se concentrer sur ses segments à forte marge : PDF (SodaPDF), Utilities (Adaware) et Photo Software (inPixio).

Andera Partners acquiert une participation majoritaire dans CDS Groupe, le champion français des solutions de réservation d'hôtellerie d'affaires. Ce LBO secondaire marque la sortie des investisseurs historiques Siparex et Bpifrance. Ziad Minkara, le PDG, reste aux commandes. Avec le soutien d'Andera, CDS entend accélérer son expansion internationale (notamment en Europe, en ciblant l'Italie et l'Allemagne) et potentiellement poursuivre de nouvelles acquisitions pour consolider le marché fragmenté des voyages d'affaires.

Inflexion a accepté d'acquérir une participation majoritaire dans le groupe Finanzen.net auprès du conglomérat médiatique Axel Springer. La transaction est structurée comme une exclusion, séparant le portail financier et les activités de courtage de la société mère pour fonctionner comme une plateforme autonome. Les fondateurs conserveront une participation importante et continueront de diriger l'entreprise. Stratégiquement, Inflexion vise à accélérer la croissance de la division néo-courtier « Zéro » en effectuant des ventes croisées auprès de l'audience massive du portail, convertissant ainsi efficacement le trafic médiatique en clients commerciaux. Le plan comprend également le lancement de nouveaux produits d’épargne et d’investissement pour rivaliser avec des concurrents comme Trade Republic.