SVALNER ATLAS ADVISORS racheté par RYAN
Contexte
Cette transaction marque la sortie de l'investisseur majoritaire Consolid Equity, concluant un cycle, initié en 2024, concluant un cycle de consolidation régionale initié en 2024 avec les acquisitions de Svalner en Suède, Atlas Tax Lawyers et STP Tax aux Pays-Bas, Alder et Fiscales en Finlande, KWC en Norvège, constituant une plateforme unifiée en Europe du Nord. L'actionnaire financier ayant achevé l'intégration opérationnelle de ces structures locales et stabilisé la rentabilité du groupe, la cession intervient au moment où le développement transfrontalier requiert l'adossement à un opérateur industriel mondial capable de financer l'accélération technologique de la plateforme. Pour l'acquéreur, cette acquisition permet de saturer immédiatement sa couverture géographique européenne en absorbant un réseau déjà structuré dans cinq pays clés d'Europe du Nord, réputés pour la complexité de leurs barrières juridiques locales. Le portefeuille de la cible, comprenant plus de 4 000 clients institutionnels et corporate, offre une base de déploiement immédiate pour les logiciels propriétaires de l'acquéreur. La continuité managériale est assurée par l'intégration de la totalité des 50 associés et de la direction générale de la cible au sein de la structure globale de l'acquéreur, une condition nécessaire pour éviter la fuite du capital humain et préserver les relations clients historiques. Les priorités post-acquisition se concentreront sur l'intégration des systèmes d'information des sept bureaux scandinaves et néerlandais au réseau mondial de l'acquéreur.
SVALNER ATLAS ADVISORS, qui a affiché une marge d'EBITDA de en 2025, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de , ce qui représente une par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Services aux Entreprises (11.3x).
-> Tendances du secteur: Services aux Entreprises
Cible
Svalner Atlas Advisors est un cabinet de conseil fiscal d'entreprise et de structuration transactionnelle transfrontalière opérant en Europe du Nord, principalement en Suède, aux Pays-Bas, en Finlande, en Norvège et au Danemark. La société vend des services de conseil en fiscalité directe et indirecte, de structuration de fusions-acquisitions, de prix de transfert et d'audits de conformité (due diligence). Sa clientèle se compose de directions financières de multinationales, de fonds de capital-investissement (private equity), d'entreprises de taille intermédiaire (ETI) patrimoniales et de clients privés fortunés. Les clients achètent ces services pour répondre aux obligations légales imposées par les administrations fiscales locales et supranationales, ainsi que pour sécuriser juridiquement les flux de capitaux lors de réorganisations corporatives. Les revenus proviennent de deux mécanismes distincts de facturation : des honoraires récurrents basés sur le temps passé (taux horaires des consultants) pour le suivi de la conformité annuelle et la gestion des contrôles fiscaux, et des honoraires de transaction basés sur des mandats spécifiques lors d'opérations de cession, de fusion ou d'acquisition. Les contrats d'accompagnement annuel prennent la forme de conventions d'assistance juridique ou fiscale renouvelables tacitement, assurant une visibilité sur les carnets de commandes, tandis que les prestations transactionnelles font l'objet de lettres de mission à durée déterminée.
Valeur d'Entreprise
Valeur des fonds propres
Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
EV / EBITDA
EV / EBIT
Données Financières (USD)
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|---|---|---|---|---|
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REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 300M - 700M USD
Fourchette de CA: 50M - 100M USD
Fourchette d'EBITDA: 25M - 50M USD
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de SVALNER ATLAS ADVISORS par RYAN sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.
Cible : svalner atlas advisors
Acquéreur: ryan