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08/2025

SAPIENS INTERNATIONAL CORPORATION

Acquis par

ADVENT INTERNATIONAL

ÉTATS-UNIS TMT (Tech, Média, Télécom) EV 1b - 4b USD

Contexte

Sapiens International Corporation a conclu un accord définitif pour être acquis par des fonds conseillés par Advent dans le cadre d'une transaction entièrement en espèces. Selon les termes de l'accord, les actionnaires recevront 43,50 $ par action, ce qui représente une prime significative de 64 % par rapport au cours de clôture non perturbé de la société le 8 août 2025. Même si Advent prendra une participation majoritaire, l'actionnaire existant Formula Systems (1985) Ltd. conservera une participation minoritaire dans la société privée. La justification stratégique de l'acquisition est d'accélérer la transition du groupe vers des solutions d'assurance basées sur l'IA et le SaaS. En s'installant dans un environnement privé, l'entité bénéficiera des ressources mondiales et de l'expertise opérationnelle d'Advent pour s'adapter plus efficacement aux évolutions du marché et améliorer sa feuille de route d'innovation de produits. L’opération devrait être finalisée entre fin 2025 et début 2026, sous réserve des approbations réglementaires habituelles et du consentement des actionnaires. Une fois la fusion finalisée, la société sera radiée du NASDAQ et du TASE. La transaction est soutenue par un apport total de capitaux propres de 1,3 milliard de dollars d'Advent, offrant un niveau élevé de certitude quant à la conclusion de l'innovation future de l'entreprise dans le secteur de la technologie de l'assurance.

SAPIENS INTERNATIONAL CORPORATION, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2024, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur TMT (Tech, Média, Télécom) (13.4x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: TMT (Tech, Média, Télécom)

Cible

Sapiens International Corporation est un fournisseur mondial de premier plan de solutions logicielles intelligentes basées sur SaaS, spécialement conçues pour le secteur de l'assurance. L'organisation propose une suite complète de plates-formes de base qui prennent en charge divers domaines d'assurance, notamment les assurances IARD, l'indemnisation des accidents du travail et l'assurance-vie, ainsi que les retraites et les rentes. Son modèle commercial vise à permettre aux compagnies d'assurance d'entreprendre une transformation numérique en tirant parti de l'automatisation avancée, de l'intelligence artificielle et de l'analyse des données. Le solide écosystème de l’entité comprend des solutions de réassurance, de conformité financière et de gestion des décisions, aidant plus de 600 clients dans plus de 30 pays à atteindre l’excellence opérationnelle. Reconnue comme leader du marché, la société maintient une présence mondiale significative et des partenariats stratégiques, tels que son appartenance au programme Microsoft Top 100 Partner, pour pérenniser les organisations d'assurance dans un paysage technologique en évolution rapide.

Valeur d'Entreprise

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Valeur des fonds propres

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Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

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EV / EBITDA

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EV / EBIT

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Données Financières (USD)

Année
Chiffre d'affaires
EBITDA
EBIT
2024
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2023
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Autres opérations avec SAPIENS INTERNATIONAL CORPORATION

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 1b - 4b USD

Fourchette de CA: 450M - 900M USD

Fourchette d'EBITDA: 100M - 200M USD

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de SAPIENS INTERNATIONAL CORPORATION par ADVENT INTERNATIONAL sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Acquéreur: advent international