BC PARTNERS prend le contrôle de Synthon International
Contexte
En juillet 2019, les fonds conseillés par BC Partners ont conclu la séparation juridique et le rachat d'une participation majoritaire de 80 % au sein de Synthon International Holding B.V. auprès de Synthon Holding B.V., tandis que le fondateur Jacques Lemmens a réinvesti au capital. Le périmètre opérationnel de la société cédée, qui a réalisé €268M de chiffre d'affaires en 2018, comprend 1 600 salariés répartis sur neuf implantations internationales, dont quatre laboratoires de recherche et sites de production, collaborant avec plus de 200 clients industriels pour des produits enregistrés auprès des autorités réglementaires d'une centaine de pays. La thèse d'investissement repose sur l'expertise sectorielle acquise par le sponsor financier dans des sociétés comme Aenova et Pharmathen, combinée à l'intervention de son équipe dédiée aux opérations de portefeuille pour financer l'outil industriel et ouvrir de nouvelles zones géographiques. Sur le plan opérationnel, la gouvernance a été remaniée sous l'autorité du directeur général Edwin de Rooij grâce à la nomination d'un président de conseil indépendant, d'un directeur commercial et d'un directeur des opérations. Les investissements R&D ont notamment permis d'obtenir le statut exclusif single first-to-file auprès de la FDA américaine pour une déclinaison générique du Palbociclib dans le traitement du cancer.
-> Tendances du secteur: Santé & Pharmacie
Cible
Synthon International Holding B.V. basé à Nimègue est un laboratoire pharmaceutique fondé par le docteur Jacques Lemmens en 1991 et qui se concentre sur la recherche, le développement galénique et la production de médicaments hybrides et de génériques complexes formulés à partir de petites molécules. Son modèle économique s'appuie principalement sur l'octroi de licences d'exploitation (out-licensing) et la conclusion de partenariats de distribution B2B avec des groupes pharmaceutiques internationaux, tout en maintenant une activité de vente directe sur certaines géographies. La société intervient sur toutes les étapes du processus, de la découverte moléculaire jusqu'aux démarches d'homologation auprès des autorités réglementaires sanitaires, en passant par la fabrication de principes actifs et de produits finis au sein de ses propres laboratoires et unités de production.
Valeur d'Entreprise
Valeur des fonds propres
Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
EV / EBITDA
EV / EBIT
Données Financières (EUR)
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| Date | Acquéreur | Cible | Pays | Secteur |
|---|---|---|---|---|
| 09/2019 | SAGARD | STERIMED | FRANCE | Consommables Médicaux |
| 08/2019 | PERMIRA | CAMBREX CORPORATION | ÉTATS-UNIS | CDMO (Façonnage Pharmaceutique) |
| 07/2019 | PERMIRA | QUOTIENT SCIENCES | ROYAUME-UNI | CDMO (Façonnage Pharmaceutique) |
| 07/2019 | 3I | IONISOS | FRANCE | CDMO (Façonnage Pharmaceutique) |
| 05/2019 | ARDIAN | SINTETICA | SUISSE | Pharma & Biotech |
| 04/2019 | ICG / MERIEUX EQUITY PARTNERS | DOC GENERICI | ITALIE | Laboratoires |
| 04/2019 | EURAZEO | D.O.R.C. (DUTCH OPHTHALMIC RESEARCH CENTER) | PAYS-BAS | Dispositifs Médicaux |
| 12/2018 | MERCK & CO. | ANTELLIQ | FRANCE | Santé Animale |
| 11/2018 | ARDIAN | NEOPHARMED GENTILI | ITALIE | Laboratoires |
| 10/2018 | BRIDGEPOINT | HTL BIOTECHNOLOGY | FRANCE | CDMO (Façonnage Pharmaceutique) |
REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b EUR
Fourchette de CA: 250M - 500M EUR
Fourchette d'EBITDA: 50M - 100M EUR
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de Synthon International par BC PARTNERS sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
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Communiqué de presse : voir le communiqué
Cible : synthon international
Acquéreur: bc partners