NEOPHARMED GENTILI racheté par ARDIAN
Contexte
Ardian a acquis une participation majoritaire dans Neopharmed Gentili auprès de sa société mère fondatrice, Mediolanum Farmaceutici. La famille Del Bono, fondatrice de Mediolanum, a conservé une participation minoritaire de 20 % dans l'entreprise afin d'assurer la continuité opérationnelle et clinique. La transaction a été structurée pour fournir au groupe le capital et le réseau mondial nécessaires pour passer d'un champion national à une plateforme internationale de spécialités pharmaceutiques. Le thèse d'investissement reposait sur l'utilisation du réseau de ventes italien solide de Neopharmed comme fondation pour une stratégie de "buy-and-build" agressive, ciblant à la fois les portefeuilles de produits et les acquisitions corporatives stratégiques à travers l'Europe.
NEOPHARMED GENTILI, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2017, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur Santé & Pharmacie (14.8x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Santé & Pharmacie
Cible
Voici la traduction de la description de l'entreprise : Neopharmed Gentili est une entreprise pharmaceutique italienne de premier plan spécialisée dans le développement, la production et la commercialisation de traitements thérapeutiques de haute qualité. Elle détient une position dominante sur le marché italien pour les maladies vasculaires, cardio-métaboliques et respiratoires, ainsi que pour les anti-infectieux et les produits sans ordonnance (OTC). Le groupe agit en tant que partenaire clé pour les géants pharmaceutiques mondiaux tels que Merck et Teva, gérant des portefeuilles sous licence aux côtés de ses propres marques propriétaires.
Valeur d'Entreprise
LOGIN
Valeur des fonds propres
LOGIN
Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
LOGIN
EV / EBITDA
LOGIN
EV / EBIT
LOGIN
Données Financières (EUR)
Transactions similaires dans le secteur Santé & Pharmacie
| Date | Acquéreur | Cible | Pays | Secteur | Contexte de l'opération |
|---|---|---|---|---|---|
| 04/2019 | ICG / MERIEUX EQUITY PARTNERS | DOC GENERICI | ITALIE | Life Sciences | ICG a acquis 100 % de DOC Generici auprès de CVC Capital Partners, marquant ainsi le troisième cycle de capital-investissement de l'entreprise. Merieux Equity Partners est devenu co-investisseur stratégique pour tirer parti de son expertise industrielle dans le domaine des sciences de la vie. L'opération a été financée par un syndicat de banques comprenant UniCredit, BNP Paribas, Credit Agricole et Barclays. Le postulat d'investissement reposait sur le modèle d'entreprise « léger » résilient de DOC, qui génère des marges élevées et une forte conversion de flux de trésorerie... |
| 12/2018 | MERCK & CO. | ANTELLIQ | FRANCE | Life Sciences | Le leader mondial des sciences de la vie a finalisé l'acquisition de 100 % du capital de la société cible auprès d'un important fonds de capital-investissement européen. Cette transaction stratégique représente une étape définitive vers l’intégration de capacités numériques avancées au sein de la division spécialisée en santé animale du groupe, ciblant le segment à forte croissance de l’intelligence et de la surveillance animale. La justification stratégique de cette décision repose sur l'objectif de l'acquéreur de fournir des solutions de gestion de la santé intégrées et basées sur les données qui complètent son portefeuille existant de vaccins et de médicaments... |
| 10/2018 | ARDIAN | INULA GROUP | BELGIQUE | Life Sciences | Ardian a acquis une participation majoritaire dans Inula auprès de Vendis Capital et de son fondateur Dominique Baudoux. Le fondateur et Vendis Capital ont conservé des options de réinvestissement, tandis que le PDG et l'équipe de direction ont réinvesti de manière significative pour augmenter leur participation au capital. L'acquisition visait à tirer parti de la présence mondiale d'Ardian pour accélérer l'expansion d'Inula aux États-Unis, en Italie et en Allemagne, et à saisir les opportunités d'achat et de construction sur le marché fragmenté de l'aromathérapie... |
| 10/2018 | BRIDGEPOINT | HTL BIOTECHNOLOGY | FRANCE | Life Sciences | Bridgepoint a acquis une participation majoritaire dans HTL, producteur spécialisé d'acide hyaluronique, dans le cadre d'une opération de LBO secondaire auprès de Naxicap Partners. Cette opération fait suite à une période de développement rapide sous le précédent sponsor, qui avait orchestré un management buy-in (MBI) dix-huit mois auparavant seulement. Dans cette nouvelle structure capitalistique, Naxicap Partners conserve une participation minoritaire significative, signe d'une confiance continue dans la trajectoire de croissance et le potentiel industriel de l'entreprise... |
| 10/2018 | ASTORG | NEMERA | FRANCE | Life Sciences | L'acquisition de Nemera par Astorg Partners constitue une démarche stratégique visant à tirer parti de la position forte de l'entreprise sur le marché, de ses flux de revenus prévisibles et de son important potentiel de croissance. L'opération est motivée par l'attractivité du modèle d'affaires de Nemera, caractérisé par des contrats à long terme, des taux de récidive élevés et une solide trajectoire de croissance du BAIIA. L'investissement d'Astorg Partners dans Nemera devrait soutenir la poursuite de la croissance et de l'expansion de l'entreprise, avec un axe sur la conduite de l'innovation, l'amélioration de l'efficacité opérationnelle et l'enrichissement de la satisfaction client... |
| 08/2018 | DENTRESSANGLE | ACTEON | FRANCE | Life Sciences | L’acquisition d’Acteon par Dentressangle représente un tournant majeur dans la trajectoire du medtech, s’orientant vers une stratégie agressive de buy and build. La justification stratégique de cette transaction s’articule autour d’un projet de « consolidation industrielle », fusionnant la profondeur opérationnelle technique du groupe, leader du secteur en matière de chirurgie ultrasonique, avec la vaste expertise du sponsor dans l’exécution d’opérations de build-up internationales... |
| 05/2018 | NN | PARAGON MEDICAL | ÉTATS-UNIS | Life Sciences | L'intégration de Paragon Medical dans le portefeuille des sciences de la vie de NN, Inc. représente un changement définitif dans la stratégie d'entreprise globale du groupe. En absorbant Paragon Medical, NN, Inc. améliore considérablement ses compétences techniques et diversifie son offre de dispositifs finis, allant au-delà des composants industriels traditionnels vers des marchés de soins de santé hautement réglementés. La justification stratégique de la transaction repose sur la fusion du leadership de niche de Paragon Medical dans le domaine de l’instrumentation orthopédique avec l’échelle de fabrication mondiale et la profondeur de la science des matériaux de NN, Inc... |
| 05/2018 | PERMIRA | CORIN GROUP | ROYAUME-UNI | Life Sciences | Permira a repris la majorité du capital du britannique Corin Group auprès d'un consortium composé de DeA Capital, Hunt Capital et IP (Investimenti e Partecipazioni). Ce LBO permet de recentrer l'actionnariat autour d'un partenaire unique pour accompagner l'équipe de direction. Cet investissement vise à accélérer le déploiement de Corin Group sur les marchés américain et australien. Spécialisée dans l'innovation orthopédique, l'entreprise prévoit également de déployer une stratégie de croissance externe axée sur l'acquisition de briques technologiques en santé digitale et en robotique... |
| 12/2017 | PERKINELMER | EUROIMMUN MEDICAL LABORATORY DIAGNOSTICS | ALLEMAGNE | Life Sciences | PerkinElmer, Inc. a conclu un accord définitif pour acquérir 100 % d'EUROIMMUN Medical Laboratory Diagnostics. La transaction vise à étendre considérablement la portée de PerkinElmer sur les marchés du diagnostic auto-immun et des allergies, tout en renforçant simultanément sa présence en Chine et sur d'autres marchés émergents. En combinant l'expertise d'EUROIMMUN en immunologie et en maladies infectieuses avec le leadership établi de PerkinElmer en matière de santé reproductive et d'offres génomiques, l'entité fusionnée offrira une suite plus robuste de solutions de diagnostic à l'échelle mondiale... |
| 10/2017 | CVC | SEBIA | FRANCE | Life Sciences | CVC Capital Partners et le gestionnaire d'actifs canadien CDPQ (Caisse de dépôt et placement du Québec) s'associent pour acquérir le contrôle de Sebia, le spécialiste mondial du diagnostic médical. Cette opération majeure de capital-investissement (LBO secondaire) permet au leader des technologies de diagnostic in vitro de s'adosser à deux investisseurs institutionnels de premier plan pour soutenir son développement à long terme. |
REFERENCES
Fourchette de CA: 100M - 200M EUR
Fourchette d'EBITDA: 50M - 100M EUR
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de NEOPHARMED GENTILI par ARDIAN sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.
Communiqué de presse : voir le communiqué
Acquéreur: ardian