BASIC-FIT racheté par 3I
Contexte
L’investissement de 3i Group plc au capital de Basic-Fit marque une étape majeure dans l'histoire de l'entreprise. La thèse stratégique de cette opération vise à soutenir le déploiement de Basic-Fit sur ses marchés historiques comme à l'international, en s’appuyant sur la forte expertise de 3i dans le secteur du retail discount et sur la puissance de son réseau. Ce partenariat entend accélérer la trajectoire de croissance de l'enseigne pour capter la demande croissante en solutions de fitness abordables en Europe. Grâce à l’adossement à 3i, Basic-Fit va pouvoir optimiser son modèle opérationnel, étendre sa couverture géographique et asseoir son rang de leader européen du fitness low-cost. Ce deal s’accompagne par ailleurs de la nomination de Ronald van der Vis en tant que président du conseil d’administration, apportant au groupe une solide expérience internationale de la grande distribution. Les prochains chantiers de ce partenariat se concentreront sur le pilotage de la croissance, l'amélioration de l'efficacité opérationnelle et l'accélération de la création de valeur pour l'ensemble des parties prenantes.
BASIC-FIT, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2013, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur Distribution & Biens de Consommation (11.0x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Distribution & Biens de Consommation
Cible
Basic-Fit est un opérateur de fitness discount de premier plan en Europe, fondé en 2003 et dont le siège social est situé à Hoofddorp, aux Pays-Bas. L'entreprise exploite plus de 200 salles de sport discount aux Pays-Bas, en Belgique, en Espagne et en France, et compte environ un demi-million de membres. Basic-Fit propose des abonnements de fitness de haute qualité à un prix abordable, à partir de 15,95 € par mois, ce qui inclut l'accès à des équipements de pointe, des cours de groupe virtuels et une ouverture 24 heures sur 24 dans certains emplacements. Avec une présence solide aux Pays-Bas et en Belgique, où elle est le leader du marché, Basic-Fit a démontré une croissance solide stimulée par les tendances des consommateurs axées sur la santé et le bien-être. Le modèle d'entreprise de la société est centré sur la fourniture de services de fitness abordables, pratiques et de haute qualité à ses membres, par abonnement mensuel ce qui lui offre des revenus récurrents et permet de capitaliser sur la demande croissante du fitness discount en Europe.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (EUR)
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REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 300M - 700M EUR
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Communiqué de presse : voir le communiqué
Cible : basic-fit
Acquéreur: 3i