GEISS DESTIN & DUNN (GDD) racheté par PERRIGO COMPANY
Contexte
L’acquisition de GDD par Perrigo marque un pas définitif vers la professionnalisation du cadre de distribution nord-américain de l’organisation. La logique stratégique de cette transaction repose sur une manœuvre « in-houseing », fusionnant la profondeur opérationnelle logistique spécialisée de la cible dans le secteur de la grande distribution avec le vaste portefeuille de fabrication et de produits de l'acquéreur. Cet alignement structurel fournit à l'entité combinée le matériel logistique et les talents spécifiques au marché nécessaires pour éliminer les dépendances envers les tiers et optimiser le flux de marchandises OTC vers des canaux institutionnels fragmentés.
En prenant le contrôle de Geiss Destin & Dunn (Gdd), Perrigo Company poursuit sa stratégie d'expansion. Le groupe a déjà réalisé 2 acquisitions par le passé, dont celle de Naturwohl Pharma (Yokebe) en 2015.
GEISS DESTIN & DUNN (GDD), qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2016, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur Services aux Entreprises (11.1x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Services aux Entreprises
Cible
Geiss, Destin & Dunn, Inc. (GDD) opère en tant que plateforme nationale de distribution spécialisée pour les produits de santé et de consommation courante en vente libre. L'organisation prospère en tant que pont technique pour les fabricants cherchant à naviguer dans la logistique complexe du marché de détail non-masse et des divers canaux institutionnels. Au cœur de ses opérations se trouve une philosophie de "pénétration de marchés fragmentés", axée sur la prestation de services de haute fidélité aux fournisseurs indépendants et aux petites installations souvent mal desservies par les cadres logistiques traditionnels de masse. L'entité se différencie par sa profondeur opérationnelle technique dans la gestion des stocks et les stratégies d'exécution localisées. Sa proposition de valeur réside dans la fourniture d'une interface matérielle et logicielle fiable pour l'acheminement de produits de santé essentiels vers des environnements de consommation de niche.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (USD)
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REFERENCES
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