PA CONSULTING
Acquis par
JACOBS ENGINEERING GROUP
PA CONSULTING racheté par JACOBS ENGINEERING GROUP
Contexte
Jacobs Engineering Group a finalisé un investissement stratégique pour acquérir une participation majoritaire de 65 % dans PA Consulting auprès de The Carlyle Group, qui quitte sa position après un partenariat réussi de cinq ans. Cette transaction est structurée de manière unique comme un accord de « style private equity » pour garantir que le cabinet de conseil conserve son indépendance, son identité de marque et sa culture d'entreprise distincte. Les 35 % restants sont conservés par les salariés de la société cible, renforçant ainsi le modèle de partenariat de longue date de l'entreprise et alignant les intérêts entre l'équipe de direction et le nouveau sponsor industriel. La justification stratégique de cette décision est axée sur la création d’une référence mondiale pour les solutions techniques en combinant les conseils axés sur l’innovation de la cible avec la vaste plateforme de livraison mondiale et la base de clients du groupe. Le partenariat vise à accélérer la trajectoire de croissance de la société cible grâce à une expansion géographique, ciblant spécifiquement le marché américain, et à une croissance inorganique renforcée via de futures acquisitions ciblées. De plus, l'intégration permet au groupe de renforcer considérablement ses capacités en matière de conception, de transformation numérique et de cybersécurité. Cette décision représente une étape majeure dans la transition du groupe vers des services de conseil à plus forte valeur ajoutée, positionnant l'entité issue du regroupement comme un leader en matière de capacité d'innovation de bout en bout dans les secteurs public et privé.
PA CONSULTING, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2019, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Services aux Entreprises (11.1x).
Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.
-> Tendances du secteur: Services aux Entreprises
Cible
PA Consulting est un cabinet de conseil spécialisé en gestion et technologie axé sur la fourniture de solutions d'innovation et de transformation numérique de bout en bout. L'organisation exploite un modèle commercial différencié qui intègre la stratégie, la conception et l'ingénierie pour aider les clients à naviguer dans des évolutions technologiques complexes. Sa proposition de valeur repose sur « l'ingéniosité », en faisant appel à une communauté mondiale d'experts pour piloter le développement de produits et l'efficacité opérationnelle dans des secteurs tels que l'énergie, la santé et la défense. Stratégiquement, le cabinet donne la priorité à l'indépendance et à l'actionnariat salarié, favorisant une culture de partenariat à long terme plutôt que de conseil transactionnel à court terme. L'entité se concentre sur l'expansion de sa présence géographique, notamment en Amérique du Nord, tout en conservant de profondes racines techniques au Royaume-Uni et en Scandinavie. En combinant une expertise industrielle approfondie avec des capacités de conception avancées, l'entreprise se positionne comme un partenaire technique de premier plan pour les gouvernements et les entreprises privées cherchant à réinventer leurs activités principales grâce à la technologie.
Valeur d'Entreprise
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Valeur des fonds propres
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Multiples
EV / Chiffre d'Affaires
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EV / EBITDA
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EV / EBIT
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Données Financières (GBP)
Autres opérations avec PA CONSULTING
| Date | Acquéreur | Cible | Pays | Secteur | Contexte de l'opération |
|---|---|---|---|---|---|
| 12/2015 | THE CARLYLE GROUP | PA CONSULTING | ROYAUME-UNI | Services aux Entreprises | Le groupe Carlyle a finalisé un accord pour acquérir une participation majoritaire de 51 % dans PA Consulting afin d'alimenter une nouvelle phase d'expansion internationale et un développement accéléré. Ce partenariat stratégique est conçu pour fournir au cabinet de conseil la portée mondiale, les relations commerciales et l'expertise en fusions et acquisitions nécessaires pour générer un taux de croissance significatif à travers les Amériques, l'Europe et le Moyen-Orient. Un élément essentiel de la transaction est le maintien de la marque, de la culture et des valeurs indépendantes de l’organisation, ainsi que le maintien de l’actionnariat de ses employés. La logique stratégique se concentre sur la transition de l'entité vers un modèle de croissance hautement acquisitif, ciblant l'intégration d'équipes de consultants spécialisés et d'entreprises de niche. En tirant parti des vastes ressources financières et de l’infrastructure internationale de l’acquéreur, l’organisation entend développer son offre de services axée sur l’innovation, en particulier ses capacités techniques et de conception de classe mondiale. Cette intégration permet au groupe de capitaliser sur l’évolution du secteur du conseil tout en conservant l’ADN entrepreneurial qui a défini l’héritage du cabinet. L'accord positionne le groupe comme une plateforme mondiale de premier plan pour l'innovation de bout en bout et la mise en œuvre stratégique dans les secteurs public et privé. |
REFERENCES
Fourchette de valorisation: EV 1b - 4b GBP
Fourchette de CA: 450M - 900M GBP
Fourchette d'EBITDA: 100M - 200M GBP
Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de PA CONSULTING par JACOBS ENGINEERING GROUP sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.
Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.
Acquéreur: jacobs engineering group