À quelle valeur d'entreprise CASTELLO ITALIA a-t-il été racheté en 2018 ?

Lors de l'acquisition de CASTELLO ITALIA par ARCADIA en 2018, l'entreprise a été valorisée à un multiple de chiffre d'affaires estimé à below 5x. La valeur d'entreprise de la transaction est estimée dans la fourchette de 10M - 30M EUR. En vous inscrivant gratuitement, vous accédez aux détails complets et exacts de la transaction, y compris la valeur d'entreprise, le chiffre d'affaires et l'EBITDA. De plus, notre base de données montre que le secteur Industrie & Production affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 10.8x, offrant une référence précieuse pour cette transaction.

Quel était le multiple VE/EBITDA de CASTELLO ITALIA lors de son rachat par ARCADIA ?

Le multiple VE/EBITDA estimé pour CASTELLO ITALIA est dans la fourchette de 5x - 12x. À titre de comparaison, le secteur Industrie & Production affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 10.8x. Rejoignez gratuitement notre communauté pour accéder à toutes les données de valorisation et aux tendances du secteur.

Quand CASTELLO ITALIA a-t-il été racheté par ARCADIA ?

CASTELLO ITALIA a été racheté par ARCADIA en 2018.

Quel était le chiffre d'affaires de CASTELLO ITALIA au moment de l'opération ?

Le chiffre d'affaires de CASTELLO ITALIA au moment de l'opération est estimé dans la fourchette de 5M - 25M EUR. Inscrivez-vous gratuitement pour accéder au rapport de transaction complet et aux multiples de valorisation exacts.

Quel était l'EBITDA de CASTELLO ITALIA lors de l'acquisition ?

L'EBITDA de CASTELLO ITALIA est estimé dans la fourchette de 0M - 5M EUR. Rejoignez notre communauté gratuitement pour accéder aux données de transaction complètes et exactes.

Qu'est-ce que la Valeur d'Entreprise (VE) ?

La Valeur d'Entreprise (VE) est une mesure de la valeur totale d'une entreprise, souvent utilisée comme alternative plus complète à la capitalisation boursière. La VE inclut dans son calcul la capitalisation boursière d'une entreprise mais aussi la dette à court et long terme ainsi que toute la trésorerie au bilan de l'entreprise.

Qu'est-ce que le multiple VE/EBITDA et pourquoi est-il utilisé ?

Le multiple VE/EBITDA est un ratio financier qui compare la Valeur d'Entreprise (VE) d'une société à son Excédent Brut d'Exploitation (EBITDA). Il est largement utilisé dans le M&A et la valorisation car il permet de comparer des entreprises ayant des structures de capital différentes et donne une vue claire de la rentabilité opérationnelle.

D'où proviennent les données de l'acquisition de CASTELLO ITALIA et sont-elles fiables ?

Les données Mynth sont fournies par une communauté professionnelle d'experts du M&A et du Private Equity. Chaque transaction, y compris l'opération CASTELLO ITALIA, est systématiquement vérifiée par notre équipe à l'aide de documents de transaction privés et de sources officielles. Vous pouvez également trouver le communiqué de presse officiel de cette transaction ici : https://financecommunity.it/arcadia-sgr-compra-75-castello-italia/

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Accueil Base de données Industrie & ProductionCASTELLO ITALIA

09/2018

ARCADIA prend le contrôle de CASTELLO ITALIA

ITALIE Industrie & Production EV 10M - 30M EUR

Contexte

L'opération matérialise la cession par la holding Chemical Project Holding de 75% du capital de Castello Italia au profit d'Arcadia et du management, mettant fin à un cycle de détention de dix-huit ans au cours duquel le cédant a structuré l'ouverture du fabricant vers le marché de l'automotive, qui représente désormais la moitié de ses revenus. Le vendeur conserve une participation minoritaire de 25% aux côtés du Arcadia et de l'équipe de direction qui réinvestissent à hauteur de 3%, sécurisant ainsi un alignement d'intérêts industriels et la continuité managériale sous la direction du directeur général en place depuis 2014, Pierluigi Testa. Le choix d'un financement intégral sur fonds propres sans levier de dette vise à préserver la réactivité financière de l'entreprise face aux investissements capacitaires industriels nécessaires pour absorber la hausse des commandes. La feuille de route post-acquisition prévoit le développement de l'activité par le contournement des intermédiaires de distribution au profit de contrats d'approvisionnement directs avec les constructeurs automobiles de premier rang, un chantier supervisé par le nouveau président Fausto Lanfranco qui apporte son expertise des processus de référencement du groupe Fiat Chrysler Automobiles.

CASTELLO ITALIA, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2017, est valorisé sur la base d'un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Industrie & Production (10.8x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Industrie & Production

Cible

Castello Italia transforme par extrusion des polymères techniques pour fabriquer des tubes plastiques et des spirales en polyamide et polyuréthane destinés aux circuits de fluides de l'industrie automobile et aux systèmes pneumatiques de l'automatisation industrielle. La société réalise 80% de son activité à l'exportation, principalement vers les marchés d'Europe occidentale, en approvisionnant des assembleurs industriels et des équipementiers de premier rang. Le modèle de revenus repose sur la fourniture de composants de raccordement soumis à des cycles d'usure mécanique et de fatigue thermique réguliers au sein des chaînes de montage et des machines-outils, ce qui impose aux clients des commandes cadencées et un renouvellement périodique pour prévenir les ruptures de lignes de production. L'outil industriel de l'entreprise exige un pilotage précis du taux d'utilisation de ses lignes d'extrusion continue et une maîtrise rigoureuse des formulations de polymères pour garantir la constance du diamètre et de la résistance à la pression des tubes. La demande est dictée par les rythmes de production des constructeurs automobiles et par la modernisation des usines de transformation, obligeant la société à se soumettre à de longs processus d'homologation technique auprès des donneurs d'ordres pour valider l'étanchéité et la conformité réglementaire de ses produits.

Valeur d'Entreprise

Valeur des fonds propres

Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

EV / EBITDA

EV / EBIT

Données Financières (EUR)

Année

Chiffre d'affaires

EBITDA

EBIT

2017

2016

Autres opérations avec CASTELLO ITALIA

Liste des opérations M&A similaires (Date, Acquéreur, Cible, Pays, Secteur, Contexte de l'opération)
Date	Acquéreur	Cible	Pays	Secteur	Contexte de l'opération
10/2021	GROUP ARAYMOND	CASTELLO ITALIA	ITALIE	Chemicals & Materials	Cette opération formalise la cession de l'intégralité du capital de Castello Italia au profit du Groupe ARaymond, marquant le premier désengagement du fonds d'investissement Arcadia Small Cap II au terme d'un cycle de détention de 3 ans caractérisé par l'institutionnalisation de la cible. Arcadia avait pris le contrôle de 75% des titres en août 2018 auprès de la holding Chemical Project Holding, qui avait alors conservé 25% du capital pour accompagner le plan de développement industriel. Sous cette gouvernance, l'entreprise a franchi un cap dimensionnel majeur en augmentant ses effectifs de 70% et en portant son chiffre d'affaires à +30 millions d'euros, assortie d'un doublement de sa rentabilité opérationnelle brute. Cet essor repose sur la refonte globale du schéma industriel de l'usine de Casalmorano, l'installation d'une structure extérieure de stockage de 1 500 mètres carrés pour éliminer les ruptures logistiques et l'obtention du statut de fournisseur direct de rang 1 pour les tubes de freinage des poids lourds MAN et Scania. Le Groupe ARaymond reprend l'actif pour matérialiser une logique de regroupement industriel vertical, les composants de fixation de l'acquéreur venant s'assembler directement sur les tubes extrudés de la cible pour transformer une offre de produits simples en un système intégré complexe à plus forte valeur ajoutée. La continuité opérationnelle est assurée par le maintien du président Pierluigi Testa à la tête de la structure, tandis que la feuille de route post-acquisition privilégiera le déploiement commercial de la base installée de Castello à l'échelle mondiale en s'appuyant sur les réseaux de distribution internationaux de l'acquéreur.

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 10M - 30M EUR

Fourchette de CA: 5M - 25M EUR

Fourchette d'EBITDA: 0M - 5M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de CASTELLO ITALIA par ARCADIA sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Cible : castello italia

Acquéreur: arcadia