À quelle valeur d'entreprise STADA a-t-il été racheté en 2017 ?

Lors de l'acquisition de STADA par BAIN CAPITAL / CINVEN en 2017, l'entreprise a été valorisée à un multiple de chiffre d'affaires estimé à below 5x. La valeur d'entreprise de la transaction est estimée dans la fourchette de 3b - 100b EUR. En vous inscrivant gratuitement, vous accédez aux détails complets et exacts de la transaction, y compris la valeur d'entreprise, le chiffre d'affaires et l'EBITDA. De plus, notre base de données montre que le secteur Santé & Pharmacie affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 13.4x, offrant une référence précieuse pour cette transaction.

Quel était le multiple VE/EBITDA de STADA lors de son rachat par BAIN CAPITAL / CINVEN ?

Le multiple VE/EBITDA estimé pour STADA est dans la fourchette de 10x - 18x. À titre de comparaison, le secteur Santé & Pharmacie affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 13.4x. Rejoignez gratuitement notre communauté pour accéder à toutes les données de valorisation et aux tendances du secteur.

Quand STADA a-t-il été racheté par BAIN CAPITAL / CINVEN ?

STADA a été racheté par BAIN CAPITAL / CINVEN en 2017.

Quel était le chiffre d'affaires de STADA au moment de l'opération ?

Le chiffre d'affaires de STADA au moment de l'opération est estimé dans la fourchette de 1b - 3b EUR. Inscrivez-vous gratuitement pour accéder au rapport de transaction complet et aux multiples de valorisation exacts.

Quel était l'EBITDA de STADA lors de l'acquisition ?

L'EBITDA de STADA est estimé dans la fourchette de 250M - 500M EUR. Rejoignez notre communauté gratuitement pour accéder aux données de transaction complètes et exactes.

Qu'est-ce que la Valeur d'Entreprise (VE) ?

La Valeur d'Entreprise (VE) est une mesure de la valeur totale d'une entreprise, souvent utilisée comme alternative plus complète à la capitalisation boursière. La VE inclut dans son calcul la capitalisation boursière d'une entreprise mais aussi la dette à court et long terme ainsi que toute la trésorerie au bilan de l'entreprise.

Qu'est-ce que le multiple VE/EBITDA et pourquoi est-il utilisé ?

Le multiple VE/EBITDA est un ratio financier qui compare la Valeur d'Entreprise (VE) d'une société à son Excédent Brut d'Exploitation (EBITDA). Il est largement utilisé dans le M&A et la valorisation car il permet de comparer des entreprises ayant des structures de capital différentes et donne une vue claire de la rentabilité opérationnelle.

D'où proviennent les données de l'acquisition de STADA et sont-elles fiables ?

Les données Mynth sont fournies par une communauté professionnelle d'experts du M&A et du Private Equity. Chaque transaction, y compris l'opération STADA, est systématiquement vérifiée par notre équipe à l'aide de documents de transaction privés et de sources officielles. Vous pouvez également trouver le communiqué de presse officiel de cette transaction ici : https://www.stada.com/blog/posts/2017/april/to-the-shareholders-of-stada-arzneimittel-ag-stada-supports-voluntary-public-tender-offer-by-bain-capital-and-cinven#:~:text=The%20offer%20estimates%20STADA's%20equity,we%20have%20jointly%20signed%20today.

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Accueil Base de données Santé & PharmacieSTADA

04/2017

STADA

Acquis par

BAIN CAPITAL & CINVEN

ALLEMAGNE Santé & Pharmacie EV 3b - 100b EUR

STADA racheté par BAIN CAPITAL & CINVEN

ALLEMAGNE Santé & Pharmacie EV 3b - 100b EUR

Contexte

Le Directoire et le Conseil de Surveillance de STADA ont accepté de soutenir une offre publique d'achat volontaire de Bain Capital et Cinven. L'offre de 66,00 euros par action (dividende compris) valorise la société à une valeur d'entreprise d'environ 5,318 milliards d'euros. Ce prix représente une prime d'environ 49 % par rapport au cours de l'action non affecté de décembre 2016. L'accord conclut un processus d'appel d'offres très compétitif (auquel Advent International était également un concurrent). La justification stratégique est de radier STADA de la cote pour permettre une stratégie de croissance à long terme plus agressive, libérée du fardeau des rapports publics trimestriels.

STADA, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2017, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Santé & Pharmacie (13.4x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Santé & Pharmacie

Cible

Ayant son siège social à Bad Vilbel, en Allemagne, Stada est un fabricant pharmaceutique européen de premier plan. Historiquement positionnée sur le marché des génériques, l'entreprise s'est avec succès transformée en une entreprise diversifiée à « trois piliers » : Soins de santé grand public (marques telles que Nizoral, Grippostad, Snup), Génériques, et Produits pharmaceutiques spécialisés (y compris les Biosimilaires).

Valeur d'Entreprise

Valeur des fonds propres

Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

EV / EBITDA

EV / EBIT

Données Financières (EUR)

Année

Chiffre d'affaires

EBITDA

EBIT

2017

2016

Autres opérations avec STADA

Date	Acquéreur	Cible	Pays	Secteur	Contexte de l'opération
09/2025	CAPVEST PARTNERS	STADA	ALLEMAGNE	Santé & Pharmacie	CapVest Partners a convenu d'acquérir une participation majoritaire de contrôle au capital de Stada auprès de Bain Capital et Cinven. Cette opération constitue une alternative à un projet d'introduction en bourse (IPO) à Francfort, qui a été abandonné en raison de la volatilité des marchés. Selon les termes de l'accord, les actionnaires précédents (Bain et Cinven) conserveront une participation minoritaire significative afin de bénéficier de la création de valeur future. CapVest prévoit de soutenir la stratégie de l'équipe de direction axée sur l'expansion internationale et la poursuite de la consolidation du marché fragmenté de la santé grand public. Canson Capital Partners devrait également co-investir aux côtés de CapVest.

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 3b - 100b EUR

Fourchette de CA: 1b - 3b EUR

Fourchette d'EBITDA: 250M - 500M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de STADA par BAIN CAPITAL / CINVEN sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Communiqué de presse : voir le communiqué

Cible : stada

Acquéreur: cinven / bain capital