À quelle valeur d'entreprise SPHEREA a-t-il été racheté en 2019 ?

Lors de l'acquisition de SPHEREA par OMNES CAPITAL / ANDERA PARTNERS en 2019, l'entreprise a été valorisée à un multiple de chiffre d'affaires estimé à below 5x. La valeur d'entreprise de la transaction est estimée dans la fourchette de 50M - 150M EUR. En vous inscrivant gratuitement, vous accédez aux détails complets et exacts de la transaction, y compris la valeur d'entreprise, le chiffre d'affaires et l'EBITDA. De plus, notre base de données montre que le secteur Industrie & Production affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 10.9x, offrant une référence précieuse pour cette transaction.

Quel était le multiple VE/EBITDA de SPHEREA lors de son rachat par OMNES CAPITAL / ANDERA PARTNERS ?

Le multiple VE/EBITDA estimé pour SPHEREA est dans la fourchette de 5x - 12x. À titre de comparaison, le secteur Industrie & Production affiche actuellement un multiple moyen d'EBITDA de 10.9x. Rejoignez gratuitement notre communauté pour accéder à toutes les données de valorisation et aux tendances du secteur.

Quand SPHEREA a-t-il été racheté par OMNES CAPITAL / ANDERA PARTNERS ?

SPHEREA a été racheté par OMNES CAPITAL / ANDERA PARTNERS en 2019.

Quel était le chiffre d'affaires de SPHEREA au moment de l'opération ?

Le chiffre d'affaires de SPHEREA au moment de l'opération est estimé dans la fourchette de 100M - 200M EUR. Inscrivez-vous gratuitement pour accéder au rapport de transaction complet et aux multiples de valorisation exacts.

Quel était l'EBITDA de SPHEREA lors de l'acquisition ?

L'EBITDA de SPHEREA est estimé dans la fourchette de 5M - 25M EUR. Rejoignez notre communauté gratuitement pour accéder aux données de transaction complètes et exactes.

Qu'est-ce que la Valeur d'Entreprise (VE) ?

La Valeur d'Entreprise (VE) est une mesure de la valeur totale d'une entreprise, souvent utilisée comme alternative plus complète à la capitalisation boursière. La VE inclut dans son calcul la capitalisation boursière d'une entreprise mais aussi la dette à court et long terme ainsi que toute la trésorerie au bilan de l'entreprise.

Qu'est-ce que le multiple VE/EBITDA et pourquoi est-il utilisé ?

Le multiple VE/EBITDA est un ratio financier qui compare la Valeur d'Entreprise (VE) d'une société à son Excédent Brut d'Exploitation (EBITDA). Il est largement utilisé dans le M&A et la valorisation car il permet de comparer des entreprises ayant des structures de capital différentes et donne une vue claire de la rentabilité opérationnelle.

D'où proviennent les données de l'acquisition de SPHEREA et sont-elles fiables ?

Les données Mynth sont fournies par une communauté professionnelle d'experts du M&A et du Private Equity. Chaque transaction, y compris l'opération SPHEREA, est systématiquement vérifiée par notre équipe à l'aide de documents de transaction privés et de sources officielles. Vous pouvez également trouver le communiqué de presse officiel de cette transaction ici : https://capitalfinance.lesechos.fr/deals/lbo/spherea-sallie-a-deux-nouveaux-fonds-355059

← BASE DE DONNÉES

Accueil Base de données Industrie & ProductionSPHEREA

01/2019

SPHEREA

Acquis par

OMNES CAPITAL & ANDERA PARTNERS

FRANCE Industrie & Production EV 50M - 150M EUR

SPHEREA racheté par OMNES CAPITAL & ANDERA PARTNERS

FRANCE Industrie & Production EV 50M - 150M EUR

Contexte

Omnes Capital et Andera Partners sont entrés en négociations exclusives en vue de l'acquisition d'une participation majoritaire au capital de Spherea, devançant Argos Wityu et Sagard. L'opération permet aux investisseurs historiques, ACE Management (devenu Tikehau Ace) et IRDI, de réaliser une sortie partielle. Une dette senior de plus de 40 M€, octroyée par LCL et HSBC, soutient la transaction. L'objectif stratégique est d'accélérer la diversification de Spherea dans les secteurs du ferroviaire et de l'énergie et de poursuivre des opérations de croissance externe de plus grande envergure.

SPHEREA, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2018, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Industrie & Production (10.9x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Industrie & Production

Cible

Issue d'une opération de scission (spin-off) du groupe Airbus réalisée en 2014, Spherea est un leader mondial dans le développement de solutions de test pour systèmes électroniques critiques. La société conçoit, développe et fabrique des bancs d'essai technologiques complexes destinés à valider et garantir la fiabilité opérationnelle d'aéronefs, d'hélicoptères et d'équipements de défense. L'entité s'appuie sur une structure industrielle et commerciale dotée d'un fort rayonnement international, portée par des implantations stratégiques à l'export, notamment en Allemagne, au Royaume-Uni et aux États-Unis. Son modèle de création de valeur repose sur une expertise technique de pointe et une forte proximité avec les grands donneurs d'ordres des secteurs aéronautique, spatial et militaire, assurant la pérennité et la résilience de son positionnement de marché.

Valeur d'Entreprise

Valeur des fonds propres

Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

EV / EBITDA

EV / EBIT

Données Financières (EUR)

Année

Chiffre d'affaires

EBITDA

EBIT

2018

2017

Autres opérations avec SPHEREA

Date	Acquéreur	Cible	Pays	Secteur	Contexte de l'opération
12/2025	ANDERA PARTNERS	SPHEREA	FRANCE	Industrie & Production	Andera Partners structure un fonds de continuation pour conserver le contrôle de Spherea, un équipementier critique d'essais aérospatiaux acquis en 2019. Cette opération "GP-led" permet aux investisseurs historiques (comme Omnes Capital et les anciens fonds Andera) de sortir, tout en faisant venir de nouveaux bailleurs de fonds de long terme : Unigestion et Mubadala Capital. Cette configuration donne à Spherea et à son PDG Christian Dabasse du temps et des capitaux supplémentaires pour poursuivre des acquisitions dans les secteurs de la défense et du ferroviaire, visant à doubler la taille de l'entreprise d'ici 4 à 5 ans.

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 50M - 150M EUR

Fourchette de CA: 100M - 200M EUR

Fourchette d'EBITDA: 5M - 25M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de SPHEREA par OMNES CAPITAL / ANDERA PARTNERS sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Cible : spherea

Acquéreur: andera partners / omnes capital