mynth
07/2024

HR PATH

Acquis par

ARDIAN

FRANCE TMT (Tech, Média, Télécom) EV 500M - 1.5b EUR

Contexte

HR Path, leader mondial du conseil en ressources humaines et de la transformation digitale, est entré en négociations exclusives avec Ardian pour une levée de fonds record. Annoncée en avril 2024, cette transaction vise à accompagner la prochaine phase d'expansion internationale du groupe et à consolider sa position de « guichet unique » mondial des services RH.

HR PATH, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2023, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, un niveau à comparer avec la moyenne actuellement observée dans le secteur TMT (Tech, Média, Télécom) (13.4x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: TMT (Tech, Média, Télécom)

Cible

Fondé en 2001, HR Path est un leader mondial du conseil et des technologies RH. Le groupe propose une offre unique « AIR » (Conseil, Mise en œuvre, Gestion), couvrant l’ensemble des besoins, du conseil en stratégie RH et l’intégration des principaux logiciels (SAP SuccessFactors, Workday, Oracle, Dayforce) à l’externalisation complète de la paie et aux services gérés. Présent dans 22 pays et comptant plus de 3 000 clients, le groupe se positionne comme un partenaire global pour la transformation digitale de la fonction RH.

Valeur d'Entreprise

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Valeur des fonds propres

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Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

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EV / EBITDA

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EV / EBIT

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Données Financières (EUR)

Année
Chiffre d'affaires
EBITDA
EBIT
2023
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2022
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Autres opérations avec HR PATH

DateAcquéreurCiblePaysSecteurContexte de l'opération
COVALENCE CONSULTINGÉTATS-UNISTMT (Tech, Média, Télécom)

HR Path a finalisé l'acquisition stratégique de Covalence Consulting Inc. afin d'accélérer considérablement la croissance et la profondeur de sa pratique UKG en Amérique du Nord. La logique de la transaction est de consolider la position de HR Path en tant que leader mondial de la transformation numérique des RH en intégrant une expertise technique spécialisée dans les solutions UKG et Infor. Cette décision renforce la capacité du groupe à fournir des résultats de grande valeur aux États-Unis et au Canada, marchés où Covalence s'est forgé une solide réputation en matière d'excellence de mise en œuvre et de satisfaction client. L'intégration permet à l'entité issue du regroupement d'accompagner les clients à chaque étape de leur parcours numérique, du conseil initial à l'optimisation du système à long terme. En acquérant Covalence, l'acheteur bénéficie d'une équipe hautement qualifiée et d'une culture de prestation éprouvée qui s'aligne sur sa stratégie mondiale « Conseiller, mettre en œuvre, exécuter », créant ainsi une offre de services plus robuste pour les entreprises gérant des technologies complexes de main-d'œuvre et de paie dans la région nord-américaine.

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b EUR

Fourchette de CA: 150M - 250M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de HR PATH par ARDIAN sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Communiqué de presse : voir le communiqué

Cible : hr path

Acquéreur: ardian