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05/2019

FORGITAL GROUP

Acquis par

THE CARLYLE GROUP

ITALIE Industrie & Production EV 500M - 1.5b EUR

Contexte

The Carlyle Group a signé un accord ferme en vue d'acquérir 100% de Forgital auprès de la famille (83%) et du Fondo Italiano d’Investimento (17%). La valorisation reflète la position critique du groupe dans la chaîne d'approvisionnement aérospatiale. L'opération a permis à NB Aurora de réaliser une plus-value significative, avec un produit de cession d'environ 50 M€ pour une valeur comptable de 21 M€. La transaction était soumise aux approbations des autorités de la concurrence et au titre du Golden Power en Italie et en France, en raison du caractère stratégique de la technologie de Forgital.

FORGITAL GROUP, qui a affiché une marge d'EBITDA de LOGIN en 2017, est valorisé dans cette transaction à un multiple d'EV/EBITDA de LOGIN, ce qui représente une LOGIN par rapport à la moyenne actuellement observée dans le secteur Industrie & Production (10.9x).

Ces données sont basées sur les contributions de notre communauté de professionnels du M&A et du Private Equity, et ont été vérifiées par notre équipe pour garantir leur exactitude.

-> Tendances du secteur: Industrie & Production

Cible

Fondée en 1873, Forgital est un leader mondial dans la production de grandes tailles de anneaux et de composants forgés et mécanisés. Elle se spécialise dans des matériaux de haute performance pour des secteurs exigeants, principalement aéronautique (composants d'engins pour des fournisseurs de niveau 1 comme GE, Rolls-Royce, Safran), ainsi que pétrole et gaz, et production d'énergie.

Valeur d'Entreprise

LOGIN

Valeur des fonds propres

LOGIN

Multiples

EV / Chiffre d'Affaires

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EV / EBITDA

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EV / EBIT

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Données Financières (EUR)

Année
Chiffre d'affaires
EBITDA
EBIT
2017
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2016
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Autres opérations avec FORGITAL GROUP

DateAcquéreurCiblePaysSecteurContexte de l'opération
FORGITAL GROUPITALIEIndustrie & Production

L'acquisition de Forgital par Stonepeak représente un investissement stratégique dans un fabricant de premier plan de composants critiques pour les secteurs aérospatial et industriel. L'opération repose sur la position établie de Forgital en tant que partenaire de confiance des principaux équipementiers (OEM) du secteur aérospatial et d'autres clients industriels, une réputation bâtie sur son engagement en matière de qualité, d'innovation et de fiabilité. Stonepeak a identifié une opportunité de croissance significative au sein de l'entreprise, portée par des fondamentaux solides et durables de la demande à long terme sur le marché final de l'aérospatiale commerciale. La société d'investissement entend s'appuyer sur sa solide expertise dans les infrastructures critiques et les plateformes de croissance industrielle pour soutenir la prochaine phase d'expansion de Forgital et accélérer son programme stratégique. Un élément clé de ce nouveau chapitre est la nomination de John Slattery, un dirigeant expérimenté du secteur aérospatial, anciennement chez GE Aerospace et Embraer, au poste de Président du Conseil d'administration. Cette décision témoigne d'une volonté claire de renforcer l'orientation aérospatiale de Forgital et de mettre à profit une expertise de pointe pour guider sa croissance future. Ce partenariat vise à renforcer la capacité de Forgital à innover et à élargir son offre de services pour ses clients mondiaux dans des applications de haute précision et très exigeantes.

REFERENCES

Fourchette de valorisation: EV 500M - 1.5b EUR

Fourchette de CA: 250M - 500M EUR

Fourchette d'EBITDA: 50M - 100M EUR

Note : Cette page fournit des données détaillées relatifs à une opération de fusion-acquisition. Les indicateurs relatifs à l'acquisition de FORGITAL GROUP par THE CARLYLE GROUP sont réservés exclusivement aux membres de la communauté mynth. Inscrivez-vous gratuitement pour débloquer toutes les données.

Auteurs : Les données financières présentées par mynth sont fournies par une communauté de professionnels du M&A et du Private Equity et sont systématiquement vérifiées avec des documents privés et les communiqués de presse officiels.

Acquéreur: the carlyle group